证券从业资格(金融市场基础知识)模拟试卷14(题后含答案及解析)

证券从业资格（金融市场基础知识）模拟试卷14 (题后含答案及解析)

题型有：1. 选择题 2. 综合型选择题

选择题

1． 让券登记结算制度买仃让券( )。 A．代持制 B．实名制 C．代理制 D．经纪制

正确答案：B

解析：证券登记结算制度实行证券实名制。

2． 单个境外投资者对单个上市公司的持股比例，不得超过该上市公司股份总数的( )。

A．20％ B．10％ C．40％ D．30％

正确答案：B 解析：合格境外机构投资者的境内证券投资，应当遵守中国规定的持股比例和国家其他有关规定：①单个境外投资者通过合格境外机构投资者持有一家上市公司股票的，持股比例不得超过该公司股份总数的10％；②所有境外投资者对单个上市公司A股的持股比例总和，不超过该上市公司股份总数的30％。

3． 投资者在证券交易所买卖证券，是通过委托( )来进行的。 A．上海证券交易所或深圳证券交易所 B．中国证券业协会

C．中国金融结算公司上海分公司或深圳分公司 D．证券经纪商

正确答案：D

解析：在证券交易所市场，投资者买卖证券是不能直接进入交易所办理的，而必须通过证券交易所的会员来进行。换而言之，投资者需要通过经纪商的代理才能在证券交易所买卖证券。

4． 我国国有资产管理部门或其授权部门持有( )，履行国有资产的保值增值和通过国家控股、参股来支配更多社会资源的职责。

A．国有股

B．法人股 C．限售 D．流通股

正确答案：A 解析：我国国有资产管理部门或其授权部门持有国有股，履行国有资产的保值增值和通过国家控股、参股来支配更多社会资源的职责。

5． 在我国证券交易所的证券交易中，不受10％涨跌幅的是( )。 A．已上市A股 B．已上市B股 C．首日上市的证券 D．已上市基金

正确答案：C

解析：目前股票(含A股、B股)、基金类证券的涨跌幅为10％，ST股票为5％，但股票、基金上市首日无此。

6． 修正股价平均数是在( )法的基础上，当样本股名单发生变化，或样本股的股本结构发生变化，或样本股的市值出现非交易因素的变动时，通过变动除数，使股价平均数保持连贯性。

A．简单算术股价平均数 B．加权股价指数 C．简单算术股价指数 D．加权股价平均数

正确答案：A 解析：修正股价平均数是在简单算术股价平均数法的基础上，当样本股名单发生变化，或样本股的股本结构发生变化，或样本股的市值出现非交易因素的变动时，通过变动除数，使股价平均数保持连贯性。

7． 金融债券是指( )依照法定程序发行并约定在一定期限内还本付息的有价证券。

A．银行及非银行金融机构 B．大型国企 C．上市公司 D．地方

正确答案：A 解析：金融债券是指银行及非银行金融机构依照法定程序发行并约定在一定期限内还本付息的有价证券。

8． 证券市场监管原则中，( )要求证券市场具有充分的透明度，要实现市场信息的公开化。

A．公开原则 B．诚信原则 C．公正原则 D．公平原则

正确答案：A

解析：证券市场监管的“三公”原则具体包括公开原则、公平原则、公正原则。公开原则又称信息公开原则，指证券交易是一种面向社会的、公开的交易活动，其核心要求是实现市场信息的公开化。

9． “一行三会”构成了中国金融业( )的格局。 A．同业监管 B．混业监管 C．多重监管 D．分业监管

正确答案：D 解析：“一行三会”是国内金融界对中国人民银行、中国银行业监督管理委员会、中国证券监督管理委员会和中国保险监督管理委员会的简称。“一行三会”构成了中国金融业分业监管的格局。

10． 债券持有人可按需要和市场的实际状况，灵活地转让债券，以提前收回本金和实现投资收益，债券的这一特性称为( )。

A．偿还性 B．收益性 C．安全性 D．流动性

正确答案：D

解析：债券的特征包括：①偿还性；②流动性；③安全性；④收益性。其中，流动性是指债券持有人可按需要和市场的实际状况，灵活地转让债券，以提前收回本金和实现投资收益。

11． 以下不属于我国证券交易所场内市场的是( )。 A．中小板 B．创业板 C．主板 D．新三板

正确答案：D

解析：新三板市场属于场外交易市场。

12． 融券保证金比例是指投资者融券卖出时交付的保证金与融券交易金额的比例，计算公式为( )。

A．融券保证金比例一保证金／(卖出证券数×卖出价格)×100％

B．融券保证金比例一保证金／(融券卖出证券数量×卖出价格)×100％ C．融券保证金比例=保证金／(融券卖出证券数量×证券市价)×100％ D．儆券保证金比例一保证金／(融券卖出证券数量×收盘价)×100％

正确答案：B 解析：融券保证金比例是指投资者融券卖出时交付的保证金与融券交易金额的比例，其计算公式为：融券保证金比例＝保证金／(融券卖出证券数量×卖出价格)×100％。

13． 关于全球化及科技对金融市场的影响，以下说法错误的是( )。 A．全球化及现代科技大大降低了各类风险的互相关联 B．在一定程度上改变了金融监管方式

C．先进成熟的现代科技促进了资金在国际间的快速有效流动 D．大量资金可以轻松地在全球范围内流动

正确答案：A 解析：全球化及现代科技的发展并未使金融市场各类风险的关联降低，但可以通过投资组合对冲或分散投资风险。

14． 投资机构通过( )，从各个方面规范自己的投资行为，保护客户的利益，维护自己在社会上的信誉。

A．自律管理 B．科学管理 C．廉洁自律 D．规避监管

正确答案：A 解析：机构投资者是一个具有法人地位的经济实体，投资行为受到多方面的监管，相对来说，也就较为规范。一方面，为了保证证券交易的“公开、公平、公正”原则，维护社会稳定，保障资金安全，国家和制定了一系列的法律、法规来规范和监督机构投资者的投资行为。另一方面，投资机构本身通过自律管理，从各个方面规范自己的投资行为，保护客户的利益，维护自己在社会上的信誉。

15． 在上市公司增资发行方式中，公司发行可转换债券的主要动因是( )。

A．不仅募集到所需资金，而且完成了股份有限公司的改立或转制，成为一家上市公司

B．扩大股东人数，分散股权，增强股票的流动性，并可避免股份过度集中 C．保护原股东的权益及其对公司的控制权

D．增强证券对投资者的吸引力，能以较低的成本筹集到所需要的资金

正确答案：D

解析：公司发行可转换债券的主要动因是为了增强证券对投资者的吸引力，能以较低的成本筹集到所需要的资金。

16． 根据《证券法》规定，因不可抗力的突发事件或者为维护证券交易的正常秩序，证券交易所可以决定( )。

A．技术性停牌 B．终止交易 C．临时停市 D．停止清算

正确答案：C 解析：因突发性事件而影响证券交易的正常进行时，证券交易所可以采取技术性停牌的措施；因不可抗力的突发性事件或者为维护证券交易的正常秩序，证券交易所可以决定临时停市。

17． 目前依法审核公司首次公开发行新股申请的是( )。 A．证券交易所

B．中国发行审核委员会 C．中国证券业协会

D．中国派出机构

正确答案：B 解析：首次公开发行股票的发行人应当按照中国的有关规定制作申请文件，由保荐人保荐并向中国申报。中国受理申请文件后，由相关职能部门对发行人的申请文件进行初审，并由发行审核委员会审核。

18． 通常情况下，债券的收益率( )。 A．与偿还期成反比，与风险性成反比 B．与偿还期成正比，与风险性成反比 C．与偿还期成正比，与风险性成正比 D．与偿还期成反比，与风险性成正比

正确答案：C

解析：通常情况下，债券的期限越长，收益率越高；债券的风险性越大，收益率越高。

19． 根据现行证券交易规则，连续竞价时，成交价格的确定原则包括( )。 A．卖出申报价格低于即时揭示的最高买入申报价格时，以中间价成交 B．买入申报价格高于即时揭示的最低卖出申报价格时，以中间价成交 C．最高买入申报与最低卖出申报价位相同，以该价格为成交价 D．次高买入申报与最低卖出申报价位相同，不成交

正确答案：C

解析：连续竞价时，成交价格的确定原则为：①最高买入申报与最低卖出申

报价位相同，以该价格为成交价；②买入申报价格高于即时揭示的最低卖出申报价格时，以即时揭示的最低卖出申报价格为成交价；③卖出申报价格低于即时揭示的最高买入申报价格时，以即时揭示的最高买入申报价格为成交价格。

20． 在西方货币传导机制理论中，用P→W→C→Y表示财富传导机制的传导过程，其中C表示的是( )。

A．股票价格 B．货币价格 C．财富 D．消费

正确答案：D

解析：C是英文Consume的简写，是消费的意思。

21． 我国中小企业板块市场设立在( )，创业板市场设立在( )。 A．上海证券交易所；深圳证券交易所 B．深圳证券交易所；上海证券交易所 C．深圳证券交易所；深圳证券交易所 D．上海证券交易所；上海证券交易所

正确答案：C

解析：2004年5月，经批准，中国批复同意深圳证券交易所在主板市场内设立中小企业板块市场。2009年10月，经同意、中国批准，我国创业板市场在深圳证券交易所正式启动。

22． 当证券投资者保护基金有限责任公司发现证券公司经营管理中出现可能危及投资者利益和证券市场安全的重大风险时，应当向( )提出监管、处置建议。

A．证券公司

B．中国证券业协会 C．证券交易所 D．中国

正确答案：D 解析：当证券投资者保护基金有限责任公司发现证券公司经营管理中出现可能危及投资者利益和证券市场安全的重大风险时，应当向中国提出监管、处置建议；对证券公司运营中存在的风险隐患会同有关部门建立纠正机制。

23． 我围债券市场的主体部分是( )。 A．固定收益债券市场 B．全国银行间债券市场 C．交易所市场 D．企业债市场

正确答案：B 解析：经过近几年的迅速发展，银行间债券市场目前已成为我国债券市场的主体部分。

24． 证券业协会监事长由( )。 A．监事会在当选的监事中选举产生 B．会员单位推荐产生 C．会员大会选举产生 D．中国指定

正确答案：A

解析：中国证券业协会监事由会员单位推荐，经会员大会选举产生，监事长由监事会在当选的监事中选举产生。

25． 下列不能申请成为记账式围债承销团成员的是( )。 A．商业银行 B．中国人民银行 C．证券公司 D．保险公司

正确答案：B 解析：记账式国债是一种无纸化国债，主要通过银行间债券市场向具备全国银行间债券市场国债承购包销团资格的商业银行、证券公司、保险公司、信托投资公司等机构，以及通过证券交易所的交易系统向具备交易所国债承购包销团资格的证券公司、保险公司和信托投资公司及其他投资者发行。

26． 证券金融公司的组织形式一般为( )。 A．股份有限公司 B．一般合伙公司 C．有限合伙公司 D．有限责任公司

正确答案：A

解析：证券金融公司的组织形式为股份有限公司，注册资本不少于人民币60亿元。

27． 证券无纸化发行初始登记，不发行实物证券，而是通过证券公司进行( )。

A．资金募集和证券交付 B．证券创设和证券交付

C．证券创设、资金募集和证券交付 D．资金募集和证券登记

正确答案：D

解析：证券无纸化发行初始登记，不发行实物证券，而是通过证券公司进行资金的募集和证券的登记。

28． 社会保险基金的结余额应全部用于购买( )和存人财政专户存在银行，严禁投入其他金融和经营性事业。

A．企业债 B．金融债 C．股票 D．国债

正确答案：D

解析：社会保险基金的结余额应全部用于购买国债和存入财政专户存在银行，严禁投入其他金融和经营性事业。

29． 经中国批准在中华人民共和国境内募集资金，运用所募集的部分或者全部资金以资产组合方式进行境外证券投资管理的境内基金管理公司和证券公司等证券经营机构可简称为( )。

A．ETF B．QDII C．QFII D．RQFII

正确答案：B

解析：合格境内机构投资者(QDII)，是指符合《合格境内机构投资者境外证券投资管理试行办法》规定，经中国批准在中华人民共和国境内募集资金，运用所募集的部分或者全部资金以资产组合方式进行境外证券投资管理的境内基金管理公司和证券公司等证券经营机构。

30． 证券交易所归属( )直接管理。 A．中国证券业协会 B．中国 C．省级 D．

正确答案：B

解析：证券交易所归属中国直接管理。

31． 上证综合指数以股票( )为权数，按加权平均法计算。 A．成交额 B．市值

C．流通股本 D．发行量

正确答案：D

解析：上证综合指数是指上海证券交易所从1991年7月15日起编制并公布的上海证券交易所股价指数。它以1990年12月19日为基期，以全部上市股票为样本、以股票发行量为权数，按加权平均法计算。

32． 股票是一种资本证券，属于( )。 A．真实资本 B．实物资本 C．虚拟资本 D．风险资本

正确答案：C

解析：股票是投入股份公司资本份额的证券化，属于资本证券。但是，股票又不是一种现实的资本，股份公司通过发行股票筹措的资金，是公司用于营运的真实资本。股票于真实资本之外，在股票市场上进行着的价值运动，是一种虚拟资本。

33． 在金融市场上，( )扮演着十分关键的角色。它不仅是金融工具最积极的交易参加者，还是所有金融工具的创造者和所有金融工具交易的中介。

A．银行 B．证券公司 C．金融机构 D．交易所

正确答案：C

解析：在金融市场上，金融机构扮演着十分关键的角色。它不仅是金融工具最积极的交易参加者，还是所有金融工具的创造者和所有金融工具交易的中介。

34． 资产证券化起源于( )。 A．希腊 B．英国 C．美国 D．德国

正确答案：C

解析：资产证券化起源于美国，最初是对住宅抵押贷款的证券化。

35． ( )需要金融中介参与，资金需求者和资金初始供应者之间不发生直接借贷关系。

A．信贷融资 B．直接融资 C．间接融资 D．境外融资

正确答案：C

解析：在间接融资中，资金需求者和资金初始供应者之间不发生直接借贷关系，而是由金融中介发挥桥梁作用，资金初始供应者与资金需求者只是与金融中介机构发生融资关系。

36． 证券公司信息公开披露制度要求所有证券公司实行( )披露。 A．基本信息公开 B．财务信息公开

C．基本信息公示和财务信息公开 D．所有内部信息公开

正确答案：C 解析：证券公司信息公开披露制度要求所有证券公司实行基本信息公示和财务信息公开披露。

37． 上市公司股权分置改革是通过非流通股股东和流通股股东之间的利益( )，消除A股市场股份转让制度性差异的过程，是为非流通股可上市交易做出的制度安排。

A．平衡协商机制 B．均分机制

C．行政指令机制 D．固定对价机制

正确答案：A 解析：上市公司股权分置改革是通过非流通股股东和流通股股东之间的利益平衡协商机制，消除A股市场股份转让制度性差异的过程，是为非流通股可上市交易做出的制度安排。

38． 股东会对公司特别决议事项须经代表( )以上表决权的股东通过。 A．1／3 B．2／3 C．1／2 D．1／10

正确答案：B

解析：根据《中华人民共和国公司法》的规定，普通决议事项须经代表1／2以上表决权的股东通过方可做出，特别决议事项须经代表2／3以上表决权的股东通过方可做出。

39． 当股份公司因解散或破产进行清算时，优先股股东可优先于普通股股东分配公司剩余资产，但一般是按优先股票的( )清偿。

A．份额 B．固定股息 C．市值 D．面值

正确答案：D

解析：当股份公司因解散或破产进行清算时，在对公司剩余资产的分配上，优先股票股东排在债权人之后、普通股票股东之前。也就是说，优先股票股东可优先于普通股票股东分配公司的剩余资产，但一般是按优先股票的面值清偿。

40． 开展( )业务的目的是拓宽证券公司融资融券业务资金和证券来源。 A．定向增发 B．小额快速 C．股份融资 D．转融通

正确答案：D

解析：开展转融通业务的目的是拓宽证券公司融资融券业务资金和证券来源。

41． 下列关于证券承销与保荐业务的说法中，错误的是( )。 A．证券承销是指证券公司代理证券发行人发行证券的行为 B．证券公司履行保荐职责，应按规定注册登记为保荐机构 C．证券发行人负责证券发行的主承销工作

D．保荐机构负有对发行人进行尽职调查的义务

正确答案：C

解析：证券公司履行保荐职责，应按规定注册登记为保荐机构。保荐机构负责证券发行的主承销工作，负有对发行人进行尽职调查的义务，对公开发行募集文件的真实性、准确性、完整性进行核查，向中国出具保荐意见，并根据市场情况与发行人协商确定发行价格。

42． 我国证券公司的设立实行( )。 A．报备制 B．审批制 C．注册制 D．备案制

正确答案：B 解析：我国证券公司的设立实行审批制，由中国依法对证券公司的设立申请进行审查，决定是否批准设立。未经中国批准，任何单位和个人不得经营证券业务。

43． 下列关于上海证券交易所的特点的描述，错误的是( )。 A．国内首家证券交易市场

B．交易采用电脑自动撮合成交的方式 C．上海证券交易所成立于1992年 D．交易时间为每周一至周五

正确答案：C

解析：上海证券交易所成立于1990年。

44． 按基金的投资标的划分，证券投资基金可分为( )。 A．债券基金、股票基金、货币市场基金、混合基金等 B．封闭式基金与开放式基金 C．成长型基金与收入型基金 D．契约型基金与公司型基金

正确答案：A

解析：根据投资标的(对象)的不同，可以将基金分为债券基金、股票基金、货币市场基金、混合基金、基金中基金等。

45． 根据( )的相关规定，证券公司是与证券登记结算机构进行证券和资金清算交收的主体。

A．《证券投资基金法》 B．《公司法》 C．《证券公司监督管理办法》 D．《证券法》

正确答案：D 解析：《证券法》明确规定，证券公司是与证券登记结算机构进行证券和资金清算交收的主体，并承担相应的清算交收责任。

46． 下列关于机构的说法中，错误的是( )。

A．机构参与证券投资的目的主要是调剂资金余缺和进行宏观 B．我国国有资产管理部门通过国家控股、参股来支配更多社会资源

C．银行通过买卖债券或金融债券，影响货币供应量，进行宏观

D．可成立专门机构参与证券市场交易，减少理性的市场震荡

正确答案：D

解析：从各国的具体实践看。出于维护金融稳定的需要，可成立或指定专门机构参与证券市场交易，减少非理性的市场震荡。

47． 证券投资基金在资本市场上发挥着重要作用，但下列不属于证券投资基金作用的是( )。

A．拓宽了中小投资者的投资渠道 B．丰富和活跃证券市场 C．推动股票指数持续上升

D．有利于证券市场的稳定发展

正确答案：C

解析：证券投资基金的作用包括：①为中小投资者拓宽了投资渠道；②优化金融结构，促进经济增长；③有利于证券市场的稳定和健康发展(丰富和活跃了证券市场)；④完善金融体系和社会保障体系。

48． 回购交易通常在( )交易中运用。 A．远期 B．现货 C．债券 D．股票

正确答案：C

解析：回购交易更多地具有短期融资的属性。从运作方式看，它结合了现货交易和远期交易的特点，通常在债券交易中运用。

49． 证券投资基金筹集的资金主要投向( )。 A．实业 B．有价证券 C．房地产 D．第三产业

正确答案：B

解析：股票和债券是直接投资工具，筹集的资金主要投向实业领域；基金是一种间接投资工具。所筹集的资金主要投向有价证券等金融工具或产品。

50． 以下有关首次公开发行股票募集资金运用的表述，错误的是( )。 A．非金融类企业可投资于以买卖有价证券为主要业务的公司 B．金融类企业募集资金使用项目可以为财务性投资 C．非金融类企业的募集资金使用项目不得为财务性投资

D．募集资金应当有明确的使用方向，原则上应当用于主营业务

正确答案：A

解析：首次公开发行股票，除金融类企业外，本次募集资金使用项目不得为持有交易性金融资产和可供出售的金融资产、借予他人、委托理财等财务性投资，不得直接或间接投资于以买卖有价证券为主要业务的公司。故错误。

综合型选择题

51． 按照金融交易期限的不同，可以将金融市场分为( )。 Ⅰ．货币市场 Ⅱ．黄金市场 Ⅲ．外汇市场 Ⅳ．资本市场

A．Ⅱ、Ⅲ B．Ⅰ、Ⅲ C．Ⅰ、Ⅱ D．Ⅰ、Ⅳ

正确答案：D

解析：按金融交易期限的不同，金融市场可分为货币市场和资本市场。

52． 非证券投资市场包括( )等。 Ⅰ．股权投资市场 Ⅱ．信托市场 Ⅲ．资本市场 Ⅳ．融资租赁市场

A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：B

解析：非证券投资市场是指除了证券以外其他金融工具发行和交易的场所，包括股权投资市场、信托市场、融资租赁市场等。

53． 国际资本流动按资本的使用期限长短，可分为长期资本流动和短期资本流动。以下属于期资本流动的有( )。 Ⅰ．国际贷款 Ⅱ．贸易资本流动 Ⅲ．国际直接投资 Ⅳ．投机性资本流动

A．Ⅰ、Ⅱ B．Ⅱ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅲ D．Ⅱ、Ⅲ

正确答案：C 解析：国际资本流动按资本的使用期限长短，可分为长期资本流动和短期资本流动，其中，长期资本流动又分为：国际直接投资、国际证券投资、国际贷款。第Ⅱ、Ⅳ项属于短期资本流动。

54． 银行具有的职能有( )。 Ⅰ．维护金融稳定 Ⅱ．监管所有金融机构 Ⅲ．防范和化解金融风险 Ⅳ．制定和执行货币

A．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ B．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ D．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

正确答案：A

解析：中国人民银行是中国的银行，其职能包括：中国人民银行在领导下，制定和执行货币，防范和化解金融风险，维护金融稳定，提供金融服务。

55． 下列银行采取的措施中属于一般性货币工具的有( )。 Ⅰ．公开市场业务 Ⅱ．再贴现 Ⅲ．存款准备金制度 Ⅳ．间接信用指导

A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ B．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ D．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：C 解析：一般性货币工具主要包括存款准备金制度、再贴现和公开市场业务。第Ⅳ项属于选择性货币工具。

56． 货币对宏观经济的作用，突出地表现在( )。 Ⅰ．通过货币供应总量保持社会总供给与总需求的平衡 Ⅱ．通过控制利率和货币总量控制通货膨胀，保持物价总水平的稳定 Ⅲ．调节国民收入中消费与储蓄的比例 Ⅳ．引导储蓄向投资转化，实现资源合理配置

A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ B．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：D

解析：货币是关于货币供应和货币流通组织管理的基本方针和基本准则。它起到宏观经济的作用，其作用突出表现在以下几个方面：①通过货币供应总量保持社会总供给与总需求的平衡；②通过利率和货币总量控制通货膨胀，保持物价总水平的稳定；③调节国民收入中消费与储蓄的比例；④引导储蓄向投资的转化并实现资源的合理配置。

57． 我国的金融监管机构主要有( )。 Ⅰ．中国银监会 Ⅱ．中国 Ⅲ．国家外汇管理局 Ⅳ．中国

A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：B

解析：我国的金融监管机构主要有：①中国银行业监督管理委员会，简称中国银监会；②中国证券监督管理委员会，简称中国；③中国保险监督管理委员会，简称中国。

58． 与国外资本市场体系对比，中国资本市场体系的主要问题有( )。 Ⅰ．重间接融资，轻直接融资 Ⅱ．重银行融资，轻证券市场融投资 Ⅲ．重股市，轻债市 Ⅳ．重国债，轻企债

A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ D．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：C

解析：与国外资本市场体系对比，中国资本市场体系的显著特点是市场结构不完善，发展思路上存在一些深层次问题和结构性矛盾，主要问题有：①重间接融资，轻直接融资；②重银行融资，轻证券市场融投资；③重股市，轻债市；④重国债，轻企债。

59． 国际上的创业板市场模式主要有( )。 Ⅰ．模式 Ⅱ．一所二板升级式 Ⅲ．一所二板平行模式 Ⅳ．条块结合模式

A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ D．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：C

解析：目前，国际上的创业板市场主要有三种典型的模式：①一所二板平行模式；②一所二板升级式；③模式。第Ⅳ项属于我国三板市场体系所采取的模式。

60． 金融危机的具体表现包括( )。 Ⅰ．金融资产价格大幅下跌 Ⅱ．金融机构大规模倒闭或濒临倒闭 Ⅲ．股市或债市暴跌 Ⅳ．某上市公司股票急剧下跌

A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ B．Ⅰ、Ⅱ

C．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ D．Ⅱ、Ⅲ

正确答案：A

解析：金融危机指的是金融资产、金融机构或金融市场的危机，具体表现为金融资产价格大幅下跌、金融机构大规模倒闭、濒临倒闭或某个金融市场如股市或债市暴跌等。

61． 下列选项中，属于证券研究报告内容的有( )。 Ⅰ．证券的价值分析报告 Ⅱ．证券相关产品的价值分析报告 Ⅲ．证券行业研究报告 Ⅳ．证券的投资策略报告

A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ B．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ D．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：A 解析：证券研究报告主要包括涉及证券及证券相关产品的价值分析报告、行业研究报告、投资策略报告等。

62． 可以投资证券市场的各类投资基金包括( )。 Ⅰ．社保基金 Ⅱ．证券投资基金 Ⅲ．企业年金 Ⅳ．社会公益基金

A．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：D

解析：基金性质的机构投资者包括证券投资基金、社保基金、企业年金和社会公益基金。

63． 下列关于流通国债和非流通国债的说法中，正确的有( )。 Ⅰ．流通国债可以自由转让，转让价格取决于市场利率 Ⅱ．流通国债的转让一般在证券市场上进行 Ⅲ．非流通国债不能自由转让，通常必须记名 Ⅳ．非流通国债的发行对象有的是个人，有的是一些特殊的机构

A．Ⅱ、Ⅳ B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ D．Ⅰ、Ⅱ

正确答案：A 解析：第Ⅰ项，流通国债的转让价格取决于对该国债的供给与需求；第Ⅲ项，非流通国债不能自由转让，可以记名，也可以不记名。

． 我国证券公司监管制度主要包括( )。 Ⅰ．业务许可制度 Ⅱ．以净资本为核心的经营风险控制制度 Ⅲ．合规管理制度 Ⅳ．客户交易结算资金第三方存管制度

A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ C．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ D．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：C

解析：目前，我国证券公司监管制度包括：①以诚信与资质为标准的市场准入制度；②以净资本为核心的经营风险控制制度；③合规管理制度；④客户交易结算资金第三方存管制度；⑤信息报送与披露制度等。

65． 财务顾问业务的具体业务范围包括( )。 Ⅰ．为上市公司完善法人治理结构、设计经理层股票期权、职工持股计划、投资者关系管理等提供咨询服务 Ⅱ．将委托人委托的资产在证券市场上从事股票、债券等金融工具的组合投资的业务 Ⅲ．为上市公司的重大投资、收购兼并、关联交易等业务提供咨询服务 Ⅳ．为企业申请证券发行和上市提供改制改组、资产重组、前期辅导等方面的咨询服务

A．Ⅱ、Ⅲ B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ C．Ⅲ、Ⅳ

D．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：D 解析：财务顾问业务的具体业务范围包括：①为企业申请证券发行和上市提供改制改组、资产重组、前期辅导等方面的咨询服务；②为上市公司的重大投资、收购兼并、关联交易等业务提供咨询服务；③为法人、自然人及其他组织收购上市公司及相关的资产重组、债务重组等提供咨询服务；④为上市公司完善法人治理结构、设计经理层股票期权、职工持股计划、投资者关系管理等提供咨询服务；⑤为上市公司再融资、资产重组、债务重组等资本营运提供融资策划、方案设计、推介路演等方面的咨询服务；⑥为上市公司的债权人、债务人对上市公司进行债务重组、资产重组、相关的股权重组等提供咨询服务以及中国认定的其他业务形式。第Ⅱ项属于证券资产管理业务的具体业务范围。

66． 我国律师事务所从事证券法律业务的内容主要有( )。 Ⅰ．为股票的发行出具招股说明书 Ⅱ．为证券发行和上市活动出具法律意见书 Ⅲ．为证券承销活动出具验证笔录 Ⅳ．审查、修改、制作与证券发行、上市和交易有关的法律文件

A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ C．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ D．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：C 解析：第Ⅰ项属于证券公司的证券承销与保荐业务。其他三项都是律师事务所从事证券法律业务的主要内容。

67． 下列属于会计师事务所应执行的证券、期货相关业务的有( )。 Ⅰ．接受委托买卖证券 Ⅱ．净资产验证 Ⅲ．财务报表审计 Ⅳ．实收资本的审验

A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ B．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ D．Ⅲ、Ⅳ

正确答案：B

解析：按照《关于会计师事务所从事证券、期货相关业务有关问题的通知》的规定，会计师事务所应执行的证券、期货相关业务是指证券、期货相关机构的财务报表审计、净资产验证、实收资本(股本)的审验、盈利预测审核、内部控制制度审核、前次募集资金使用情况专项审核等业务。

68． 证券交易所的特征包括( )。 Ⅰ．有固定的交易场所和交易时间 Ⅱ．投资者可以直接进入交易所买卖证券 Ⅲ．通过公开竞价的方式决定交易价格 Ⅳ．交易的对象限于合乎一定标准的上市证券

A．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ C．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ D．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

正确答案：C

解析：证券交易所的特征包括：①有固定的交易场所和交易时间；②参加交易者为具备会员资格的证券经营机构，交易采取经纪制，即一般投资者不能直接进入交易所买卖证券，只能委托会员作为经纪人间接进行交易；③交易的对象限于合乎一定标准的上市证券；④通过公开竞价的方式决定交易价格；⑤集中了证券的供求双方，具有较高的成交速度和成交率；⑥实行“公开、公平、公正”原则，并对证券交易加以严格管理。

69． 证券登记结算公司的业务范围和职能包括( )。 Ⅰ．证券持有人名册登记和证券账户、结算账户的设立 Ⅱ．接受上市申请，安排证券上市 Ⅲ．代理证券的还本付息和权益分派及其他代理人服务 Ⅳ．实物证券的保管

A．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ D．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：D

解析：第Ⅱ项属于证券交易所的业务范围和职能。

70． 证券投资者保护基金的资金运用限于( )等形式。 Ⅰ．银行债券 Ⅱ．购买国债 Ⅲ．银行存款 Ⅳ．购买股票

A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ B．Ⅱ、Ⅲ

C．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ D．Ⅰ、Ⅳ

正确答案：A 解析：保护基金公司应依法合规运作，按照安全、稳健的原则运用基金资产，并接受中国等相关部委的监督。基金的资金运用限于银行存款、购买国债、银行债券(包括银行票据)和级金融机构发行的金融债券以及批准的其他资金运用形式。

71． 证券市场监管的对象包括( )。 Ⅰ．证券发行人 Ⅱ．个人投资者 Ⅲ．机构投资者 Ⅳ．证券中介机构

A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ B．Ⅲ、Ⅳ

C．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ D．Ⅱ、Ⅲ

正确答案：A

解析：证券市场监管是指证券管理机关运用法律的、经济的以及必要的行政手段，对证券的募集、发行、交易等行为以及证券投资中介机构的行为进行监督与管理。所以，证券的发行人、个人投资者、机构投资者和证券中介机构都是监管对象。

72． 下列属于中国派出机构主要职责的有( )。 Ⅰ．认真贯彻、执行国家有关法律、法规和方针、 Ⅱ．依据中国的授权对辖区内的上市公司，证券、期货经营机构，证券、期货投资咨询机构和从事证券业务的律师事务所、会计师事务所、资产评估机构等中介机构的证券业务活动进行监督管理 Ⅲ．依法查处辖区内监管范围的违法、违规案件，调解证券、期货业务纠纷和争议 Ⅳ．中国授予的其他职责

A．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ C．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：D 解析：中国派出机构的主要职责是：①认真贯彻、执行国家有关法律、法规和方针、，依据中国的授权对其管辖区内的上市公司，证券、期货经营机构，证券、期货投资咨询机构和从事证券业务的律师事务所、会计师事务所、资产评估机构等中介机构的证券业务活动进行监督管理；②依法查处辖区内前述监管范围的违法、违规案件，调解证券、期货业务纠纷和争议；③中国授予的其他职责。

73． 下列关于股票分割与合并的说法中，正确的有( )。 Ⅰ．股票分割又称拆股、拆细，是将1股股票均等地拆成若干股 Ⅱ．从理论上说，如果把1股分拆为2股，则分拆后股价应为分拆前的一半 Ⅲ．股票分割与合并通常会刺激股价上升或下降 Ⅳ．股票分割与合并常见于低价股

A．Ⅰ、Ⅱ B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ D．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：C

解析：第Ⅳ项，股票分割通常用于高价股，股票合并则常见于低价股。

74． 每股股票所代表的实际资产的价值，可称为( )。 Ⅰ．内在价值 Ⅱ．账面价值 Ⅲ．每股净资产 Ⅳ．股票净值

A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ B．Ⅰ、Ⅳ

C．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ D．Ⅲ、Ⅳ

正确答案：C

解析：账面价值又称股票净值或每股净资产，是指每股股票所代表的实际资产的价值。股票的内在价值即理论价值，也即股票未来收益的现值。

75． 赋予股东优先认股权的主要目的包括( )。 Ⅰ．能保证普通股票股东在股份公司中保持原有的持股比例 Ⅱ．能保护原普通股票股东的利益和持股价值 Ⅲ．确保公司股份能足额认购 Ⅳ．增加公司的募集资金

A．Ⅰ、Ⅱ B．Ⅱ、Ⅳ

C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ D．Ⅱ、Ⅲ

正确答案：A 解析：赋予股东优先认股权有两个主要目的：①能保证普通股票股东在股份公司中保持原有的持股比例；②能保护原普通股票股东的利益和持股价值。

76． 下列关于红筹股的描述中，正确的有( )。 Ⅰ．红筹股不属于外资股 Ⅱ．红筹股是指在中国境外注册、在上市但主要业务在中国内地的股票 Ⅲ．红筹股已经成为内地企业进入国际资本市场筹资的一条重要渠道 Ⅳ．红筹股属于境外上市外资股

A．Ⅰ、Ⅱ B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ C．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ D．Ⅲ、Ⅳ

正确答案：B 解析：红筹股是指在中国境外注册、在上市但主要业务在中国内地或大部分股东权益来自中国内地公司的股票。红筹股不属于外资股(外资股包括境内上市外资股和境外上市外资股)，故第Ⅳ项说法错误。

77． 上市公司股权分置改革是通过( )之间的利益平衡协商机制消除A股市场股份转让制度性差异的过程。 Ⅰ．债券持有人 Ⅱ．流通股股东 Ⅲ．优先股股东 Ⅳ．非流通股股东

A．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ B．Ⅰ、Ⅳ C．Ⅱ、Ⅳ

D．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

正确答案：C 解析：上市公司股权分置改革是通过非流通股股东和流通股股东之间的利益平衡协商机制消除A股市场股份转让制度性差异的过程，是为非流通股可上市交易做出的制度安排。

78． 股票的发行制度包括( )。 Ⅰ．审书匕制 Ⅱ．登记制 Ⅲ．核准制 Ⅳ．注册制

A．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ B．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ D．Ⅰ、Ⅱ

正确答案：B

解析：股票发行制度主要有三种，即审批制、核准制和注册制，每一种发行监管制度都对应一定的市场发展状况。

79． 我国证券账户种类的划分依据包括( )。 Ⅰ．交易场所 Ⅱ．账户用途 Ⅲ．投资目的 Ⅳ．标的性质

A．Ⅰ、Ⅱ B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ D．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：A

解析：目前，我国证券账户的种类有两种划分依据：①按照交易场所划分；②按照账户用途划分。

80． 下列有关公平原则的说法中，正确的有( )。 Ⅰ．应当公正地对待证券交易的参与各方 Ⅱ．参与交易的各方应当获得平等的机会 Ⅲ．资金数量不同的交易主体应享受公平的待遇 Ⅳ．参与各方应依法及时、真实、准确、完整地向社会公布有关信息

A．Ⅲ、Ⅳ B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ C．Ⅱ、Ⅲ D．Ⅰ、Ⅱ

正确答案：C

解析：第Ⅰ项为对公正原则的描述；第Ⅳ项为对公开原则的描述。

81． 连续竞价时，成交价格的确定原则包括( )。 Ⅰ．买入申报价格高于即时揭示的最低卖出申报价格时，以即时揭示的最低卖出申报价格成交 Ⅱ．买入申报价格高于即时揭示的最低卖出申报价格时，以中间价成交 Ⅲ．卖出申报价格低于即时揭示的最高买入申报价格时，不成交 Ⅳ．最高买入申报与最低卖出申报价位相同，以该价格为成交价

A．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ B．Ⅰ、Ⅳ C．Ⅱ、Ⅳ

D．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

正确答案：B

解析：连续竞价时，成交价格的确定原则为：①最高买入申报与最低卖出申

报价位相同，以该价格为成交价；②买入申报价格高于即时揭示的最低卖出申报价格时，以即时揭示的最低卖出申报价格为成交价；③卖出申报价格低于即时揭示的最高买入申报价格时，以即时揭示的最高买入申报价格为成交价。

82． 国际证券市场上著名的股价指数有( )。 Ⅰ．NASDAQ综合指数 Ⅱ．日经225股价指数 Ⅲ．金融时报证券交易所指数 Ⅳ．道.琼斯股价平均数

A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ D．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：C

解析：国际证券市场上著名的股价指数有：①道.琼斯股价平均数；②金融时报证券交易所指数(FTSE100指数)；③日经225股价指数；④NASDAQ综合指数。

83． 发行人在确定债券期限时，要考虑的因素主要有( )。 Ⅰ．市场利率变化 Ⅱ．筹集资金数额 Ⅲ．债券的变现能力 Ⅳ．资金使用方向

A．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ D．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：A

解析：发行人在确定债券期限时，要考虑多种因素的影响，主要有：①资金使用方向；②市场利率变化；③债券的变现能力。

84． 依照不同的发行本位，国债可以分为( )。 Ⅰ．流通国债 Ⅱ．实物国债 Ⅲ．货币国债 Ⅳ．非流通国债

A．Ⅰ、Ⅱ B．Ⅱ、Ⅲ C．Ⅲ、Ⅳ D．Ⅰ、Ⅳ

正确答案：B

解析：依照不同的发行本位，国债可以分为实物国债和货币国债。

85． 关于债券的性质．下列描述正确的有( )。 Ⅰ．从形式上看，债券也是一种有价证券，它具有债券的一般性质 Ⅱ．债券本身无面额，但投资者投资于债券同样可以取得利息 Ⅲ．债券最初是弥补赤字的手段 Ⅳ．债券是筹集资金、扩大公共事业开支的重要手段

A．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ B．Ⅲ、Ⅳ

C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ D．Ⅱ、Ⅲ

正确答案：A

解析：债券的性质主要从两个方面考察：①从形式上看，债券是一种有价证券，它具有债券的一般性质。债券本身有面额，投资者投资于债券可以取得利息，因此，债券具备了债券的一般特征；②从功能上看，债券最初仅是弥补赤字的手段，但在现代商品经济条件下，债券已成为筹集资金、扩大公共开支的重要手段，并且随着金融市场的发展，逐渐具备了金融商品和信用工具的职能，成为国家实施宏观经济、进行宏观的工具。

86． 下列关于混合资本债券的说法中，正确的有( )。 Ⅰ．混合资本债券是一种混合资本工具，比普通股票和债券更加复杂 Ⅱ．我国的混合资本债券是商业银行为补充附属资本而发行的 Ⅲ．我国的混合资本债券的清偿顺序位于一般债务和次级债务之前，股权资本之后 Ⅳ．最近一期经审计的资产负债表中盈余公积与未分配利润之和为负，且最近12个月内未向普通股票股东支付现金红利，则发行人必须延期支付利息

A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ D．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：B 解析：我国的混合资本债券的清偿顺序位于股权资本之前但列在一般债务和次级债务之后。

87． 国际债券的发行人主要有( )。 Ⅰ．各国、所属机构 Ⅱ．银行或其他金融机构 Ⅲ．自然人 Ⅳ．工商企业

A．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ B．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ D．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

正确答案：D

解析：国际债券的发行人主要是各国、所属机构、银行或其他金融机构、工商企业及一些国际组织等。第Ⅲ项，自然人只能是国际债券的投资者。

88． 一般来说，商业银行发行金融债券应具备的条件有( )。 Ⅰ．最近3年连续盈利 Ⅱ．贷款损失准备计提充足 Ⅲ．核心资本充足率不低于8％ Ⅳ．最近3年没有重大违法、违规行为

A．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ D．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：B 解析：商业银行发行金融债券应具备以下条件：①具有良好的公司治理机制；②核心资本充足率不低于4％；③最近3年连续盈利；④贷款损失准备计提充足；⑤风险监管指标符合监管机构的有关规定；⑥最近3年没有重大违法、违规行为；⑦中国人民银行要求的其他条件。根据商业银行的申请，中国人民银行可以豁免前款所规定的个别条件。

． 公司申请债券上市交易，应当符合的条件包括( )。 Ⅰ．实际发行债券的面值总额不少于500万元 Ⅱ．公司债券的期限为1年以上 Ⅲ．公司债券实际发行额不少于人民币5 000万元 Ⅳ．公司申请债券上市时仍符合法定的公司债券发行条件

A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ B．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：B

解析：根据《上海证券交易所公司债券上市规则》的规定，公司申请公司债券上市交易，应当符合的条件有：①公司债券的期限为1年以上；②公司债券实际发行额不少于人民币5000万元；③公司申请债券上市时仍符合法定的公司债券发行条件。

90． 银行间债券市场的发展状况主要表现在( )。 Ⅰ．债券市场主板地位基本确立 Ⅱ．市场功能逐步显现 Ⅲ．市场流动性较高 Ⅳ．兼具投资和流动性管理功能

A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ D．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：B 解析：银行间债券市场的发展状况主要表现在：①债券市场主板地位基本确立；②市场功能逐步显现，兼具投资和流动性管理功能；③与国际市场相比较。市场流动性仍然较低。

91． 银行间债券市场的结算方式是全国同业拆借中心提供前台债券交易，结算公司提供债券托管和后台结算，采用( )和全额结算制度。 Ⅰ．逐笔 Ⅱ．实时 Ⅲ．市商制度 Ⅳ．净额结算制度

A．Ⅰ、Ⅱ B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C．Ⅲ、Ⅳ

D．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：A

解析：银行间债券市场的结算方式是全国同业拆借中心提供前台债券交易，结算公司提供债券托管和后台结算，采用逐笔、实时和金额结算制度。

92． 证券投资基金与股票、债券的区别在于( )。 Ⅰ．筹资规模不同 Ⅱ．反映的经济关系不同 Ⅲ．筹集资金的投向不同 Ⅳ．收益风险水平不同

A．Ⅰ、Ⅱ B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ D．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：D

解析：证券投资基金与股票、债券的区别在于：①反映的经济关系不同；②筹集资金的投向不同；③收益风险水平不同。

93． 作为一种现代化投资工具，证券投资基金具备的特点有( )。 Ⅰ．保证收益 Ⅱ．分散风险 Ⅲ．专业理财 Ⅳ．集合投资

A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ B．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ C．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ D．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

正确答案：C

解析：证券投资基金的特点包括集合投资、分散风险和专业理财。

94． 根据《中华人民共和国证券投资基金法》规定，基金份额持有人享有的权利包括( )。 Ⅰ．分享基金财产收益 Ⅱ．参与分配清算后的剩余基金财产 Ⅲ．按照规定要求召开基金份额持有会 Ⅳ．依法转让或者申请赎回其持有的基金份额

A．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ B．Ⅰ、Ⅳ C．Ⅱ、Ⅳ

D．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：D

解析：根据我国《证券投资基金法》规定，基金份额持有人享有下列权利：①分享基金财产收益；②参与分配清算后的剩余基金财产；③依法转让或者申请赎回其持有的基金份额；④按照规定要求召开基金份额持有会；⑤对基金份额持有会审议事项行使表决权；⑥查阅或者复制公开披露的基金信息资料；⑦对基金管理人、基金托管人、基金份额发售机构损害其合法权益的行为依法提

起诉讼；⑧基金合同约定的其他权利。

95． 按基础工具的种类分类，金融衍生工具可以分为( )等。 Ⅰ．信用衍生工具 Ⅱ．股权类产品的衍生工具 Ⅲ．货币衍生工具 Ⅳ．利率衍生工具

A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ B．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ D．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：C 解析：金融衍生工具按基础工具的种类分类，可以划分为股权类产品的衍生工具、货币衍生工具、利率衍生工具、信用衍生工具以及其他衍生工具。

96． 金融期货与金融现货交易相比，不同点表现为( )。 Ⅰ．结算方式不同 Ⅱ．交易对象不同 Ⅲ．交易方式不同 Ⅳ．交易目的不同

A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ B．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：D 解析：金融期货与金融现货交易相比，不同点主要表现为：①交易对象不同；②交易目的不同；③交易价格的含义不同；④交易方式不同；⑤结算方式不同。

97． 股权类期货包括( )。 Ⅰ．股票价格指数期货 Ⅱ．单只股票期货 Ⅲ．股票组合期货 Ⅳ．股票价格指数期权

A．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ B．Ⅰ、Ⅳ C．Ⅱ、Ⅳ

D．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

正确答案：D 解析：股权类期货是以单只股票、股票组合或者股票价格指数为基础资产的期货合约，包括：①股票价格指数期货；②单只股票期货；③股票组合期货。

98． 下列选项中，属于系统风险的有( )。 Ⅰ．市场风险 Ⅱ．利率风险 Ⅲ．信用风险 Ⅳ．流动性风险

A．Ⅰ、Ⅱ B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ C．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ D．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：A

解析：系统风险包括宏观经济风险、购买力风险、利率风险、汇率风险、市场风险。第Ⅲ、Ⅳ项属于非系统风险。

99． 下列属于风险管理方法的有( )。 Ⅰ．风险分散 Ⅱ．风险对冲 Ⅲ．风险规避 Ⅳ．风险转移

A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ C．Ⅱ、Ⅲ

D．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：A

解析：风险管理的方法主要包括：风险分散、风险对冲、风险转移、风险规避和风险补偿。

100． 操作风险是指由于不完善或有问题的内部操作过程、人员、系统或外部事件而导致的直接或间接损失的风险。基本特征包括( )。 Ⅰ．具有明显的内生性 Ⅱ．具有较强的人为性 Ⅲ．具有广泛存在性 Ⅳ．具有很强的个体特征或独特性

A．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ D．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案：C

解析：操作风险是指由于不完善或有问题的内部操作过程、人员、系统或外部事件而导致的直接或间接损失的风险。基本特征包括：①操作风险成因具有明显的内生性；②操作风险具有较强的人为性；③操作风险与预期收益具有明显的不对称性；④操作风险具有广泛存在性；⑤操作风险具有与其他风险很强的关联性；⑥操作风险的表现形式具有很强的个体特征或独特性；⑦操作风险具有高频率低损失和高损失低频率的特点；⑧操作风险具有不可预测性和特发性；⑨操作风险的管理责任具有共担性。