金融理论与实务(附答案)

请考生按规定用笔将所有试题的答案涂、写在答题纸上。 选择题部分 注意事项：

1. 答题前，考生务必将自己的考试课程名称、姓名、准考证号用黑色字迹的签字笔或钢笔填写在答题纸规定的位置上。

2. 每小题选出答案后，用2B铅笔把答题纸上对应题目的答案标号涂黑。如需改动，用橡皮擦干净后，再选涂其他答案标号。不能答在试题卷上。

一、单项选择题(本大题共20小题，每小题1分，共20分)

在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的，请将其选出并将“答题 纸”的相应代码涂黑。错涂、多涂或未涂均无分。 1．能够签发支票办理转账结算的活期存款属于( B )P53 A．纸币 B．存款货币

C．电子货币 D．金属货币

2．金本位制最典型的形态是( C )P59 A．金银复本位制 B．金汇兑本位制 C．金币本位制 D．金块本位制 3．国家信用的主要形式是( A )P78

A．发行债券 B．向商业银行短期借款 C．向商业银行长期借款 D．自愿捐助 4．货币的时间价值通常体现为( C )P85 A．股票收益 B．风险价值 C．利息 D．节俭观念

5．中国人民银行确定的存贷款利率市场化改革的顺序是( A )P95

A．先外币，后本币；先贷款，后存款 B．先本币，后外币；先贷款，后存款 C．先本币，后外币；先存款，后贷款 D．先外币，后本币；先存款，后贷款 6．按照外汇交易的清算交割时间，汇率可分为( B )P101 A．基准汇率与套算汇率 B．即期汇率与远期汇率 C．名义汇率与实际汇率 D．官方汇率与市场汇率 7\\ 一国货币对外贬值可能引起的经济现象是( B )P106 A．该国进口增加 B．该国通货膨胀率上升 C．该国失业率上升 D．该国经济增长率下降 【解析】一国货币对外贬值，促进出口，抑制进口 8．下列关于金融工具流动性表述正确的是( C )P120 A．金融工具的偿还期限与流动性呈正方向变动 B．金融工具的收益率水平与流动性呈反方向变动 C．金融工具发行人的信誉程度与流动性呈正方向变动 D．金融工具的风险程度与流动性呈正方向变动

9．某企业持有一张面额为2000元、半年后到期的汇票，若银行确定该票据的年贴现 率为5％，则该企业可获得的贴现金额为( B )P143 A．1850元 B．1950元

C．2000元 D．2050元

【解析】2000-[2000*5%*(1/2)]=2000-50=1950元

1O\\通常来说，当某只股票的DIF线向上突破MACD平滑线时，则该股票呈现( A )P170 A．买入信号 B．卖出信号 C．反转信号 D．波动信号

11．垄断人民币发行权的银行是( D )P204 A．中国工商银行 B．中国银行

C．中国建设银行 D．中国人民银行

12．专门向经济不发达成员国的私有企业提供贷款和投资的国际性金融机构是( B )P215 A．国际货币基金组织 B．国际金融公司

C．国际清算银行 D．巴塞尔银行监管委员会

13．以“受人之托，代人理财”为基本特征的金融业务是( A )【P210】 P232 A．信托 B．投资 C．贷款 D．租赁

14．下列属于商业银行资产业务的是( D )P226 A．票据承兑 B．支付结算 C．吸收资本 D．证券投资

15．借款人无法足额偿还贷款本息，即使执行抵押或担保，也肯定要造成一部分损失的 贷款是( C )P228

A．关注贷款 B．次级贷款 C．可疑贷款 D．损失贷款

16．投资银行最为传统与基础的业务是( A )P252 A．证券承销业务 B．并购业务

C．资产管理业务 D．风险投资业务 17．商业银行的存款派生能力( B )P282

A．与现金漏损率、法定存款准备金率呈正方向变动 B．与现金漏损率、法定存款准备金率呈反方向变动

C．与现金漏损率呈反方向变动，与法定存款准备金率呈正方向变动 D．与现金漏损率呈正方向变动，与法定存款准备金率呈反方向变动 18．凯恩斯认为投机性货币需求最主要的影响因素是( C )P272 A．收入 B．商品的价格水平 C．利率 D．货币流通速度

19\\ 下列可引起货币供给量增加的货币操作是( D )P321 A．提高法定存款准备金率 B．提高再贴现率

C．发行央行票据 D．银行买入债券 20．奥肯定律反映的是( B )P317

A．失业率与物价上涨率之间的反向变动关系 B．失业率与经济增长率之间的反向变动关系 C．物价稳定与国际收支平衡之间的反向变动关系 D．经济增长与国际收支平衡之间的反向变动关系

二、多项选择题(本大题共5小题，每小题2分，共10分)

在每小题列出的五个备选项中至少有两个是符合题目要求的，请将其选出并将“答 题纸”的相应代码涂黑。错涂、多涂、少涂或未涂均无分。 21．银行信用与商业信用的关系表现为( ADE )P76

A．商业信用的广泛发展是银行信用产生的基础 B．银行信用的发展是商业信用产生的基础 C．银行信用与商业信用是替代关系 D．银行信用克服了商业信用的局限性

E．银行信用的出现进一步促进了商业信用的发展 22\\提高银行贷款利率有利于( ADE )P93

A．抑制企业对信贷资金的需求 B．降低失业率 C．刺激经济增长 D．抑制物价上涨 E．减少居民个人的消费信贷

23．目前我国财务公司可以经营的业务有( ABCE )P211

A．对成员单位承兑与贴现 B．对成员单位办理融资租赁 C．从事同业拆借 D．吸收社会公众存款 E．对成员单位办理贷款

24．现实中的货币需求包括( AB )P268 A．对现金的需求 B．对存款货币的需求 C．对债券的需求 D．对股票的需求 E．对基金的需求

25．货币的内容主要包括( ABCDE )P314 A．目标 B．工具 C．操作指标 D．中介指标 E．传导机制

非选择题部分 注意事项：

用黑色字迹的签字笔或钢笔将答案写在答题纸上，不能答在试题卷上。

三、名词解释题(本大题共5小题，每小题3分，共15分) 26．区域货币一体化 P63

答：欧元诞生，标志着欧洲货币制度的正式建立，成为区域性货币一体化的成功范例。区域性货币一体化是指一定地域内的国家和地区通过协调形成一个货币区，由联合组建的一家主要银行来发行和管理区域内的统一货币。其理论依据是20世纪60年代经济学家蒙代尔提出的“最适度货币区”理论。该理论认为，在一些彼此间商品、劳动力、资本等生产要素可以自由流动、经济发展水平和通货膨胀水平比较接近的区域内，各国放弃本国的货币，采取统一的区域货币，有利于安排汇率，以实现充分就业、物价稳定和国际收支平衡的宏观经济目标。

27．收益资本化 P86 答：利息转化为收益的一般形态发挥着非常重要的作用，它可以将任何有收益的事物通过收益与利率的对比倒算出该事物相当于多大的资本金额，这便是收益的资本化。收益资本化公式：P=C/r（本金P等于收益C除以利率r） 28．消费信用 P79

答：消费信用是工商企业、银行和其他金融机构向消费者个人提供的、用于其消费支出的一种信用形式。赊销、分期付款、消费信贷是消费信用的典型形式。

29．流动性陷阱 P272

答：所谓流动性陷阱，是指这样一种现象：当一定时期的利率水平降低到不能再低时，人们就会产生利率上升从而债券价格下跌的预期，货币需求弹性变得无限大，即无论增加多少货币供给，都会被人们以货币形式储存起来。 30．窗口指导 P324

答：窗口指导是指银行根据产业行情、物价趋势和金融市场的动向，规定商业银行每季度贷款的增减额，并要求其执行，如果商业银行不按规定的增减额对产业部门贷款，银行可削减向该银行贷款的额度，甚至采取停止提供信用等制裁措施。虽然窗口指导没有法律约束力，但是其作用有时候也很大。

四、计算题(本大题共2小题，每小题6分，共12分)

31．假设某一债券的面额为100元，10年偿还期，年息7元，请计算：【P153】 (1)该债券的名义收益率。(2分)

答： 名义收益率=票面年利息÷票面金额×100%=7÷100×100%=7.00% (2)如果某日该债券的市场价格为95元，则该债券的现时收益率是多少?(2分) 答： 现时收益率=票面年利息÷当期市场价格×100%=7÷95×100%=7.37% (3)\\如果某投资者在该债券发行后一年时以105元的价格买入该债券，持有两年后以98元的价格卖出，则该投资者的持有期收益率是多少?(2分)

答： 持有期收益率=[(卖出价-买入价)÷持有年数+票面年利息]÷买入价格×100% =[（98-105）÷2+7]÷105×100%=3.34% (计算结果保留小数点后两位)．【按其是三个小题的说明做的】

32．假设某投资者9个月后需要100万元人民币。该投资者预期未来人民币将会升值。 为了规避汇率风险，该投资者以1000美元的价格买入一份金额为100万元人民币、9个月后到期的人民币看涨期权，执行汇率为1美元兑6.6元人民币。【P194】

问：(1)如果该期权合约到期时，美元与人民币的即期汇率变为1美元兑6.65元人民币，请计算该投资者这笔期权合约交易的盈亏。(3分) 答：若行使期权合约则比少兑换的美元数额为 1000000÷6.65-1000000÷6.6=-1139.21美元 因此期权买方不会行使期权合约，即

该投资者这笔期权合约交易损失1000.00美元的期权费

(2)如果该期权合约到期时,美元与人民币的即期汇率变为1美元兑6.5元人 民币，请计算该投资者这笔期权合约交易的盈亏。(3分) 答：1000000÷6.5-1000000÷6.6=2331.00美元 2331.00-1000=1331.00美元

该投资者这笔期权合约交易净获利1331.00美元 (计算结果保留小数点后两位)

五、简答题(本大题共5小题，每小题6分，共30分) 33．简述经济增长对汇率变动的影响。P106

答：总体来说，一国短期的经济增长往往会引起进口的增加，外汇需求增加，外汇汇率有升值的趋势；如果一国的经济增长率长期超过其他国家，则会由于上述各种作用的综合发挥，该国的货币则通常会有对外长期升值的趋势。 34\\简述我国进行股权分置改革的原因。P123

答：按投资主体的性质不同，我国上市公司的股票还被划分为国家股、法人股和公众股。国家股和法人股被统称为国有股，一般不能上市流通转让，因此又被称为非流通股。社会公众

股是指社会公众依法以其拥有的财产投入股份公司时形成的可上市流通的股票。这样，同一家上市公司发行的股票就有流通股和非流通股之分，这被称为股权分置。随着我国股票市场的发展，解决股权分置问题开始被提上日程，并逐步推进。 35．简述货币市场的功能。P131

答：第一，它是、企业调剂资金余缺、满足短期融资需要的市场。在货币市场上发行短期债券——国库券，企业在生产经营过程中，通过签发合格的商业票据，筹集流动资金。第二，它是商业银行等金融机构进行流动性管理的市场。商业银行等金融机构通过参与货币市场的交易活动可以保持业务经营所需的流动性。第三，它是一国银行进行宏观金融的场所。在市场经济国家，银行为宏观经济运行所进行的货币操作主要在货币市场中进行。第四，它是市场基准利率生成的场所。货币市场交易的高安全性决定了其利率水平作为市场基准利率的地位，发挥基准利率特有的功能。 36．简述商业银行风险管理的基本框架。P241页 答：（1）风险管理环境。包括员工的道德观和胜任能力、人员的培训、管理者的经营模式、分配权限和职责的方式等。其构成要素主要有：公司治理；内部控制；风险文化；管理战略。（2）商业银行风险管理组织。由于受历史条件、经营环境、管理偏好等多种因素的影响，商业银行的风险管理组织架构在实践中呈现出了多样性，但大体上都包括了以下环节：董事会及其专门委员会；高级管理层；风险管理部门；其他相关部门。（3）商业银行风险管理流程。一个完整的风险管理流程主要包括：风险管理目标与的制定、风险识别、风险评估、风险应对、风险控制、风险监测与风险报告等环节。 37．简述保险的基本原则。P257 答：（1）保险利益原则。所谓保险利益,是指投保人对投保标的具有法律上承认的利益，它体现了投保人或被保险人与投保标的之间的利害关系。（2）最大诚信原则。最大诚信原则即通常所说的诚实信用原则。在保险合同关系中，对当事人诚信要求程度远比一般民事活动要求严格，要求当事人具有“最大诚信”。（3）损失补偿原则。损失补偿原则是指在财产保险中投保人通过购买保险，将其自身原来承担的特定风险转移给保险人来承担，当保险事故发生时，保险人给予被保险人的经济赔偿恰好填补被保险人因遭受保险事故所造成的经济损失。（4）近因原则。保险中的近因是指引发保险事故发生的主要原因，即在保险事故发生过程中起着主导或者支配作用的因素。近因原则规定，只有当承保风险是损失发生的近因时，保险人才会承担赔偿责任。近因原则要求从保险事故中找出主要原因，从而确定造成损失的直接原因，进一步确定保险人的赔偿责任。 六、论述题(本题13分)

38．依据通货膨胀成因理论，试析2010年我国通货膨胀的成因。

全国2012年7月高等教育自学考试 金融理论与实务试题 课程代码：00150

一、单项选择题(本大题共20小题，每小题1分，共20分) 在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选或未选均无分。

1.世界上最早的货币是（ A ）P51 A.实物货币 B.金属货币 C.存款货币 D.纸币

2.指出“双挂钩”的规定使美元处于一种进退两难状况的经济学者是（ C ）P62 A.怀特 B.弗里德曼 C.特里芬 D.格雷欣

3.商业信用的基本形式是（ C ）P72 A.银行贷款 B.发行国债 C.商品赊销 D.拨款

4.体现货币时间价值的变量是（ B ）P86 A.物价水平 B.利息

C.货币供给量 D.货币需求量

5.人民币汇率采用的标价方法是（ A ）P101 A.直接标价法 B.间接标价法 C.美元标价法 D.综合标价法

6.由于金融工具交易价格的波动而给其持有者带来损失的可能性属于金融工具的（B）P120 A.信用风险 B.市场风险 C.违约风险 D.流动性风险

7.为银行宏观金融提供场所的市场是（ A ）P131 A.货币市场 B.资本市场 C.股票市场 D.期货市场

8.短期债券发行和流通的市场是（ B ）P138 A.票据市场 B.国库券市场 C.资本市场 D.CD市场

9.债券的票面年收益与票面额的比率是债券的（ D ）P153 A.到期收益率 B.持有期收益率 C.现时收益率 D.名义收益率

10.某一时点上基金资产的总市值扣除负债后的余额是（ A ）P175 A.基金净值 B.单位净值 C.基金价格 D.基金收益

11.下列关于期货合约表述错误的是（ C ）P186 A.都是在交易所内进行交易 B.具有很强的流动性

C.可用来套期保值，但不能用来投机 D.采取盯市原则，每天进行结算 12.负责制定和实施货币的金融机构是（ A ）P204 A.银行 B.商业银行 C.性银行 D.专业银行

13.巴塞尔银行监管委员会是下列哪家机构领导下的常设监管机构?（ D ）P216 A.世界银行 B.国际货币基金组织 C.国际金融公司 D.国际清算银行

14.代理业务属于商业银行的（ D ）P231 A.资本业务 B.资产业务 C.负债业务 D.表外业务

15.按质量高低划分的五类贷款形式是（ C ）P227

A.正常、关注、次级、呆账、损失 B.正常、次级、关注、呆账、损失

C.正常、关注、次级、可疑、损失 D.正常、关注、可疑、呆账、损失 16.下列不属于投资银行业务的是（ C ）P252-P255 A.证券承销 B.证券交易 C.代理国库 D.资产管理

17.健康保险属于（ B ）P259 A.财产保险 B.人身保险 C.责任保险 D.保证保险

18.提出剑桥方程式的经济学者是（ A ）P270 A.马歇尔与庇古 B.凯恩斯 C.欧文·费雪 D.弗里德曼

19.商品和服务出口减去商品和服务进口等于（ C ）P298 A.国际收支总差额 B.金融账户差额 C.贸易账户差额 D.经常账户差额

20.衡量一国经济在不同时期内所生产和提供的最终产品和劳务价格总水平变化程度的经济指标是（ C ）P303

A.批发物价指数 B.居民消费价格指数

C.国民生产总值平减指数 D.收入增长指数

二、多项选择题(本大题共5小题，每小题2分，共10分) 在每小题列出的五个备选项中至少有两个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选、少选或未选均无分。 21.国家信用的工具主要有（ ABE ）P78 A.债券 B.地方债券 C.金融债券 D.公司债券 E.担保债券

22.下列属于货币市场的是（ABDE）P130 A.国库券市场 B.商业票据市场 C.股票市场 D.同业拆借市场 E.回购协议市场

23.目前我国的金融监督管理机构包括（ BCDE ）P204 A.银行业协会 B.中国银行业监督管理委员会 C.中国人民银行 D.中国证券监督管理委员会 E.中国保险监督管理委员会

24.下列属于国际收支平衡表中经常项目的有（ABCE）P294 A.收益 B.货物

C.服务 D.直接投资 E.经常转移

25\\影响我国货币需求的因素有（ABCDE）P275 A.物价水平 B.收入

C.利率 D.信用的发展状况 E.社会保障的健全与完善

三、名词解释题(本大题共5小题，每小题3分，共15分) 26.消费信用 P79

答:消费信用是工商企业、银行和其他金融机构向消费者个人提供的、用于其消费支出的一种信用形式。赊销、分期付款、消费信贷是消费信用的典型形式。

27.债券 P121

答:债券是指由和地方发行的债券,它以的信誉作保证,因而通常无需抵押品,其风险在各种债券中是最低的,利率水平也低于金融债券和企业债券。 28.开放式基金 P173 答：开放式基金是指基金可以无限地向投资者追加发行基金份额，并且随时准备赎回发行在外的基金份额，因此基金份额总数是不固定的。 29.再保险 P262

答：保险人将其承担的保险业务，以承保形式，部分转移给保险人的，为再保险。 30.通货膨胀 P302

答：一般来说，理论界对于通货膨胀问题通常做如下定义：通货膨胀是指在纸币流通的条件下由于货币供给过多而引发货币贬值，物价全面、持续上涨的货币现象。 四、计算题(本大题共2小题，每小题6分，共12分)

3l.设某商业银行吸收到3000万元的原始存款，经过一段时间的派生后，银行体系最终形成存款总额12000万元。若法定存款准备金率与超额存款准备金率之和为20%，请计算现金漏损率。【P283】

答：存款派生乘数： K=12000/3000=4

现金漏损率： C=1/K-r-e=0.25=-0.2=0.05（其中r为法定存款准备金率，e为超额存款准备金率）

32.2010年1月1日，某人在中国建设银行存入一年期定期存款20万元，若一年期定期存款年利率为2.25%，单利计息，请计算此人存满一年可得的利息额。若2010年通货膨胀率为3.3%，请计算此人此笔存款的实际收益率。

答：此人存满一年可得的利息额为：200000×2.25%=4500元

（实际收益率=名义收益率-通货膨胀率）实际收益率：r=2.25%-3.3%=-1.05% 五、简答题（本大题共5小题，每小题6分，共30分） 33.简述金银复本位制下的“劣币驱逐良币”现象。P59

答：金银复本位制下的“劣币驱逐良币”现象：两种市场价格不同而法定价格相同的货币同时流通时，市场价格偏高的货币（良币）就会被市场价格偏低的货币（劣币）排斥，在价值规律的作用下，良币退出流通进入贮藏，而劣币充斥市场。这种劣币驱逐良币的规律又被称为“格雷欣法则”。

34.简述金融衍生工具市场的主要功能。P180

答：金融衍生工具市场的功能:一：价格发现功能。衍生工具的市场价格就是对标的物未来价格的事先发现，能够相对准确地反映交易者对标的物未来价格的预期。二：套期保值功能。套期保值是一种有意识的风险防御性措施，它是通过现货市场与期货等金融衍生工具市场的反方向运作，形成现货与期货一盈一亏的结果，经过盈亏相抵，达到减少或规避价格变动风险的目的。（所谓套期保值是指交易者为了配合现货市场的交易，而在期货等金融衍生工具市场上进行与现货市场方向相反的交易，以便达到转移、规避价格变动风险的交易行为。）三：投机获利手段。金融衍生工具市场的出现还为投机者提供了更多的盈利机会。 【标的物是指当事人双方权利义务指向的对象。商业买卖合同中的特定名词，标的物指买卖合同中所指的物体或商品。举例说明，在房屋租赁中，标的是房屋租赁关系，而标的物是所租赁的房屋。标的和标的物并不是永远共存的，一个合同必须有标的，而不一定有标的物。在提供劳务的合同中，标的是当事人之间的劳务关系。而在劳务合同中，就没有标的物。】 35.简述金融市场的风险分散与风险转移功能。P128

答：(1)风险分散功能体现在两个方面：一是金融市场上多样化的金融工具为资金盈余者的

金融投资提供了多种选择，他可以根据自己的风险、收益偏好将自己的盈余资金投资在不同的金融工具上，进行投资组合。二是在金融市场上筹集资金的资金需求者面对众多的投资者发行自己的金融工具，这使得众多的投资者共同承担了该金融工具发行者运用这笔资金的经营风险。(2)风险转移功能体现在金融工具在流通市场上的转让。当某一种金融工具的持有者认为继续持有该金融工具的风险过高，则他会通过流通市场将此金融工具卖出，在其卖出该金融工具的同时，也将该金融工具的风险转移了出去。需要强调的是，金融工具的转让只是将风险转移给了购买该金融工具的另一个投资者，并没有消除风险。 36.简述商业银行证券投资业务的特点。P228

答：1.主动性强。2.流动性强。3.收益的波动性大。4.易于分散管理。 37.简述通货膨胀对汇率变动的影响。P106

答：一国发生通货膨胀,意味着该国货币代表的实际价值量的下降,这将引起外汇市场上对该国货币的抛售，需求减少，该国货币对外贬值，外汇汇率上升， 本币汇率下跌。

六、论述题（本题13分）

38.试述我国人民币公开市场业务的主要内容及其作用机理。P321

答：(1)公开市场业务是指银行在金融市场上卖出或买进有价证券，吞吐基础货币，用以改变商业银行等金融机构的可用资金，进而影响货币供给量和利率，实现货币目标的一种工具。(2)公开市场业务的作用机理:银行公开市场业务买卖的证券主要是公债和国库券。当银行认为应该放松银根，增加货币供给时，其就在金融市场上买进有价证券，扩大基础货币供应，直接增加金融机构可用资金的数量，增强其贷放能力；相反，当银行认为需要收紧银根，减少货币供给时，它会在金融市场上卖出有价证券，回笼一部分基础货币，减少金融机构可用资金的数量，降低其贷放能力。

【证券是多种经济权益凭证的统称。它主要包括资本证券、货币证券和商品证券等。狭义上的证券主要指的是证券市场中的证券产品，其中包括产权市场产品如股票，债权市场产品如债券，衍生市场产品如股票期货、期权、利率期货、期权等。】

全国2012年4月高等教育自学考试 金融理论与实务试题 课程代码：00150

一、单项选择题（本大题共20小题，每小题1分，共20分） 在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选或未选均无分。

1．布雷顿森林体系确定的国际储备货币是( A )P62 A．美元 B．日元

C．英镑 D．人民币

2．信用活动的基本特征是( C )P67 A．一手交钱，一手交货 B．无条件的价值单方面让渡 C．约期归还本金并支付利息 D．无偿的赠予或援助

3．下列关于银行信用的表述错误的是 ( B )P76 A．银行信用在商业信用广泛发展的基础上产生 B．银行信用的形成与商业信用无关 C．银行信用是以货币形态提供的信用

D．银行在信用活动中充当信用中介的角色

4．金融管理部门或银行确定的利率是 ( B )P90 A．实际利率 B．官定利率 C．行业利率 D．市场利率

5．2005年以后我国股权分置改革方案的核心是( A )P123 A．对价支付 B．增资扩股 C．股权激励 D．股权合并

6．一张面额为1000元，3个月后到期的汇票，持票人到银行贴现，若该票据的年贴现率为 4%，则持票人可得的贴现金额为( D )P143 A．1000元 B．999元 C．10元 D．990元

【解析】1000-1000×4%×3/12=1000-10=990元 7．下列不属于货币市场的是( C )P125 A．同业拆借市场 B．票据市场 C．股票市场 D．国库券市场

8．上海证券交易所实行的交易制度是( C )P159 A．做市商交易制度 B．报价驱动制度 C．竞价交易制度 D．协议交易制度

9．投资者预期某种金融资产价格将要上涨时通常会买入( D )P193 A．美式期权 B．欧式期权 C．看跌期权 D．看涨期权

10．债券的票面年收益与当期市场价格的比率为( A )P153 A．现时收益率 B．名义收益率 C．持有期收益率 D．到期收益率

11．下列关于金融期货合约表述错误的是( D )P186 A．在交易所内进行交易 B．流动性强 C．采取盯市原则 D．为非标准化合约

12．金融互换合约产生的理论基础是( A )P195 A．比较优势理论 B．对价理论

C．资产组合理论 D．合理预期理论

13．国际货币基金组织最主要的资金来源是( B )P214 A．国际金融市场借款 B．成员国认缴的基金份额 C．资金运用利息收入 D．会员国捐款

14．我国金融机构体系中居于主体地位的金融机构是( A )P203/P206

A．商业银行 B．性银行 C．证券公司 D．保险公司

15．由出资设立的专门收购和集中处置银行业不良资产的金融机构是 ( C )P210 A．投资银行 B．性银行 C．金融资产管理公司 D．财务公司

16．汇兑结算属于商业银行的( C )P231 A．负债业务 B．资产业务

C．表外业务 D．衍生产品交易业务

17．保险经营中最大诚信原则的内容主要包括( B )P258 A．诚实与信任 B．告知与保证 C．诚实与保证 D． 告知与信任

18．强调利率对货币需求影响作用的经济学者是( C )P271-P272 A．费雪 B．卡甘 C．凯恩斯 D．弗里德曼

19．经常转移记入国际收支平衡表中的( B )P294-P295 A．经常账户 B．资本账户 C．金融账户 D．储备资产

20．目前我国货币的中介指标是( D )P330 A．利率 B．汇率

C．股票价格指数 D．货币供给量

二、多项选择题（本大题共5小题，每小题2分，共10分） 在每小题列出的五个备选项中至少有两个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选、少选或未选均无分。

21．下列关于回购协议表述正确的是( )P135-P138

A．本质上是一种以一定数量的证券为质押品进行的短期资金融通行为 B．回购价格高于出售价格 C．期限通常在一年以上

D．回购利率通常低于同业拆借利率 E．属于货币市场金融工具

22．公募发行债券的优点是( )P150 A．手续简便

B．可上市交易，流动性强 C．发行成本低

D．债权分散，不易被少数大债权人控制 E．筹集的资金量大

23．中国人民银行的主要职责有( )P205 A．垄断人民币的发行权，管理人民币流通

B．防范和化解系统性金融风险，维护国家金融稳定 C．审批银行业金融机构及其分支机构的设立 D．持有、管理和经营国家外汇储备和黄金储备 E．依法制定和执行货币 24．不良贷款包括(CDE)P227 A．正常贷款 B．关注贷款 C．次级贷款 D．可疑贷款

E．损失贷款

25．投资银行可经营的业务包括( ABCD )P251-P255 A．证券承销业务 B．并购业务

C．资产管理业务 D．财务顾问与咨询业务 E．吸收活期存款业务

三、名词解释题（本大题共5小题，每小题3分，共15分） 26．货币市场基金P140 答：

27．信用交易P161 答：

28．欧式期权P193 答：

29．次级金融债券P225 答：

30．保险利益P257

答：所谓保险利益，是指投保人投保标的具有法律上承认的利益，它体现了投保人或被保险人与投保标的之间的利害关系。

四、计算题（本大题共2小题，每小题6分，共12分）

31．假设某银行向其客户发放了一笔金额为100万元、期限为4年、年利率为6%的贷款，请用单利和复利两种方法计算该银行发放这笔贷款可以获得的利息额。(计算结果保留整数位)

答： 32．据中国人民银行统计，2009年12月31日，我国的M0为4万亿元，M2为67万亿元，商业银行等金融机构在中国人民银行的准备金存款为10万亿元，请计算此时点我国的货币乘数。(计算结果保留小数点后两位)【P283-P286】 答：货币乘数m=货币供给Ms/基础货币B

货币供给Ms=现金C和存款货币D的总和（即M2）

基础货币=流通中的现金（即M0)+商业银行等金融机构的存款准备金R 所以：货币乘数m=M2/(M0+准备金存款)=67/(4+10)=4.79 五、简答题（本大题共5小题，每小题6分，共30分） 33．简述不兑现信用货币制度的特点。P60 答：

34．简述信用在现代市场经济运行中的积极作用。P71 答：

35．简述金融市场的风险分散功能。P128 答：

36．简述通货膨胀对经济增长的促进论观点。P307 答：

37．简述法定存款准备金率的作用机理与优点。P319-P320 答：

六、论述题（本题13分）

38．试述影响汇率变动的主要因素。P106 答：

全国2011年7月高等教育自学考试 金融理论与实务试题 课程代码：00150

一、单项选择题(本大题共20小题，每小题1分，共20分) 在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选或未选均无分。

1.人们选择以某种形式贮藏财富主要取决于( )P56 A.该种财富贮藏形式风险与收益的对比 B.通货膨胀

C.汇率 D.货币收益 2.出现“劣币驱逐良币”现象的货币制度是( C )1-P59 A.金本位制 B.银本位制

C.金银复本位制 D.金块本位制

3.与直接融资相比，间接融资的优点不包括( )2-P70 A.灵活便利 B.分散投资、安全性高

C.具有规模经济 D.信息公开、强化监督 4.判断商业票据有效性的依据是( )2-P74 A.商业活动内容 B.取得票据的过程 C.交易规模 D.票据的真实性

5.将任何有收益的事物通过收益与利率的对比倒算出该事物相当于多大的资本金额被称作( )3-P86 A.收益 B.利率

C.收益资本化 D.资本证券化

6.以开放经济条件下的“一价定律”为理论基础的汇率决定理论是( )4-P103 A.购买力平价理论 B.国际借贷说 C.货币分析说 D.资产组合平衡理论

7.由我国境内股份公司发行的H股股票的上市交易地是( )5-P123 A.上海 B.深圳 C.纽约 D.

8.同业拆借通常( )6-P132 A.有担保 B.是信用拆借

C.有抵押 D.有资产组合要求

9.基金份额总数可变且投资者可在每个营业日申购或赎回基金份额的是( )7-P173 A.公司型基金 B.契约型基金 C.开放式基金 D.封闭式基金

1O.金融期货合约的特点不包括( )8-P186 A.在交易所内交易 B.流动性强 C.采取盯市原则 D.保证金额高

11.我国财务公司的特点是( )9-P211

A.以吸收储蓄存款为主要资金来源 B.为消费者提供广泛金融服务 C.以消费信贷业务为主营业务 D.由大型企业集团成员单位出资组建 12.巴塞尔银行监管委员会的领导机构是( )9-P216 A.国际清算银行 B.世界银行

C.国际货币基金组织 D.OECD组织

13.商业银行附属资本中不包括( )10-P236 A.公开储备 B.未公开储备 C.重估储备 D.长期次级债务

14.通货膨胀的主要判断标准是( )13-P303 A.贷款利率水平 B.存款利率水平 C.物价水平 D.就业状况

15.剑桥方程式的表达式是( )12-P270 A.MV=PT B.Md=kPY C.M1=L1(Y) D.M2=L2(i)

16.基础货币表现为银行的( )12-P278 A.资产 B.负债 C.权益 D.收益

17.提出“永恒收入”是决定货币需求量重要因素的经济学家是( )12-P272 A.费雪 B.凯恩斯 C.弗里德曼 D.庇古

18.投资银行的业务不包括( )11-P252 A.证券承销 B.证券交易 C.代理国库 D.资产管理

19.我国经营投资保险业务的保险公司是( )11-P263 A.存款保险公司 B.出口信用保险公司 C.人寿保险公司 D.再保险公司

20.世界上一直采用间接标价法的货币是( )4-P101 A.美元 B.英磅 C.欧元 D.日元

二、多项选择题(本大题共5小题，每小题2分，共10分) 在每小题列出的五个备选项中至少有两个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选、少选或未选均无分。 21.货币制度的构成要素主要有( ) A.规定货币材料 B.规定货币单位

C.规定流通中货币的种类 D.规定货币的法定支付能力 E.规定货币的铸造或发行

22.地方债券中收益债券的特点有( ) A.有特定的盈利项目作保证 B.与特定项目的期限有关

C.利息所得享有地方所得税优惠 D.主要以税收收入清偿债券 E.必须经过纳税人同意才能发行

23.各国计算基准汇率时对关键货币的选择标准是( ) A.可以自由兑换 B.该国年度经济增长速度在6％以上 C.在本国国际收支中使用多 D.在外汇储备中占比大 E.该国财政赤字与GDP的比率应低于3％

24.信用合作社的本质特征是( ) A.具有股份制企业特点 B.实行一人一票制

C.主要为社员提供信用服务 D.以盈利为主要宗旨 E.为社员提供保险保障

25.影响商业银行存款派生能力的因素主要有( ) A.流动性比率 B.法定存款准备金率 C.现金漏损率 D.货币化比率 E.超额存款准备金率

三、名词解释题(本大题共5小题，每小题3分，共15分) 26.信用货币 27.商业本票 28.有效汇率

29.金融资产管理公司 30.责任保险

四、计算题(本大题共2小题，每小题6分，共12分)

31.某中国公司预计8月1O日将有一笔100万美元的收入。为防止美元汇率下跌而蒙受损失，5月该公司买入1份8月1O日到期、合约金额为100万美元的美元看跌期权(欧式期权)，协定汇率为1美元=6.5元人民币，期权费为3万元人民币。若该期权合约到期日美元的即期汇率为1美元=6.45元人民币，那么，该公司是否会执行期权合约?并请计算此种情况下该公司的人民币收入。

答：100*(6.5-6.45)-3=2（万元） 可以获利2万元，应该执行该期权。

32.某期限为60天的凭证式国库券每张面额10000元，采取贴现方式发行，若年收益率为3％，请计算该国库券的实际发行价格。(一年按360天计算)【P139】 答：由i=（F-P）/P*(360/n)得

3%=（10000-P）/P*(360/60)=(10000-P）/P*6

国库券购买价格即该国库券的实际发行价格 P=9950.25（元） 五、简答题(本大题共5小题，每小题6分，共30分) 33.简述名义利率与实际利率的区别与联系。 34.简述金融工具的特征。

35.简述债券交易价格的主要决定因素。 36.简述贷款的五级分类。

37.简述成本推动说的主要内容。 六、论述题(本题13分)

38.试述货币四大目标间的关系及我国货币目标的选择。

全国2011年4月高等教育自学考试 金融理论与实务试题 课程代码：00150

一、单项选择题（本大题共20小题，每小题1分，共20分）

在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选或均无分。

1.下列属于足值货币的是( ) A.纸币 B.银行券

C.金属货币 D.电子货币

2.推动货币形式演变的真正动力是( ) A.国家对货币形式的强制性要求 B.发达国家的引领 C.经济学家的设计

D.商品生产、交换的发展对货币产生的需求 3.流通中的主币( )

A.是1个货币单位以下的小面额货币 B.是有限法偿货币 C.主要用于小额零星交易 D.是一个国家的基本通货 4.从整体视角看，属于货币资金盈余部门的是( ) A.个人部门 B.非金融企业部门 C.部门 D.金融机构

5.地方发行的市政债券属于( ) A.商业信用 B.银行信用 C.国家信用 D.消费信用

6.在多种利率并存的条件下起决定作用的利率是( ) A.基准利率 B.名义利率 C.实际利率 D.市场利率

7.目前人民币汇率实行的是( ) A.固定汇率制 B.联系汇率制

C.贸易内部结算价和对外公布汇率的双重汇率制度

D.以市场供求为基础、参考一篮子货币进行调节、有管理的浮动汇率制 8.直接标价法下，如果单位外币换取的本国货币数量增多，则表明( ) A.本币对外升值 B.本币对外贬值 C.外币汇率下跌 D.本币汇率上升 9.股票市场属于( ) A.货币市场 B.资本市场 C.期货市场 D.期权市场

10.银行参与金融市场活动的主要目的是( ) A.获取盈利 B.货币操作 C.筹集资金 D.套期保值

11.下列不属于货币市场特点的是( ) A.交易期限短 B.流动性弱 C.安全性高 D.交易额大

12.当前我国货币市场的基准利率是( ) A.Chibor B.Libor C.Hibor D.Shibor

13.允许期权持有者在期权到期日前的任何时间执行期权合约的是( ) A.日式期权 B.港式期权

C.美式期权 D.欧式期权

14.某上市公司股票的初始发行价为8元，若该股票某日的收盘价为12元，每股盈利 为0.5元，则该股票的市盈率为( ) A.16 B.24 C.4 D.6

15.下列不属于金融衍生工具市场功能的是( ) A.价格发现 B.套期保值 C.投机获利 D.融通资金

16.在我国，由大型企业集团出资组建，主要为企业集团成员单位提供财务管理服务的 金融机构是( )

A.金融资产管理公司 B.金融租赁公司 C.财务公司 D.信托公司

17.作为我国管理性金融机构的“一行三会”是指( )

A.中国人民银行、金融工作委员会、地方金融工作委员会、各金融行业协会 B.中国人民银行、银行业协会、证券业协会、保险业协会 C.中国人民银行、银监会、、 D.中国银行、银监会、、

18.商业银行的负债业务主要包括存款业务和( ) A.贷款业务 B.证券投资业务 C.借款业务 D.现金资产业务

19.被保证人根据权利人的要求，请求保险人担保自己信用的保险是( ) A.责任保险 B.保证保险 C.再保险 D.人身保险

20.菲利普斯曲线反映的是( )

A.失业率与物价上涨率之间的反向变动关系 B.失业率与经济增长之间的反向变动关系

C.物价稳定与国际收支平衡之间的反向变动关系 D.经济增长与国际收支平衡之间的反向变动关系

二、多项选择题（本大题共5小题，每小题2分，共10分） 在每小题列出的五个备选项中至少有两个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选、少选或未选均无分。 21.间接融资的优点表现在( ) A.灵活便利 B.分散投资、安全性高

C.具有规模经济 D.资金供给者的投资收益高 E.有利于加强资金供给者对资金使用的关注度

22.下列关于大额可转让定期存单表述正确的有( ) A.存单面额大 B.二级市场非常发达

C.首创于英国 D.强化了商业银行的资产管理理念 E.存单不记名

23.目前全球性的国际金融机构主要有( ) A.国际清算银行 B.亚洲开发银行 C.世界银行集团 D.非洲开发银行 E.国际货币基金组织

24.保险的基本职能有( )

A.避免损失 B.经济救济 C.分散风险 D.补偿损失 E.投资获利

25.下列属于国际收支平衡表中资本和金融账户的项目有( ) A.货物 B.经常转移

C.直接投资 D.证券投资 E.储备资产

三、名词解释题（本大题共5小题，每小题3分，共15分） 26.特里芬难题 27.商业信用 28.可转换债券 29.回购协议 30.并购业务

四、计算题（本大题共2小题，每小题6分，共12分） 31.某企业拟向银行申请期限为2年的贷款3000万元。A银行给出的2年期贷款年利率为6%，按单利计息；B银行给出的2年期贷款年利率为5.7%，按年复利计息。在其他贷款条件相同的情况下，该企业应向哪家银行贷款？

32.2009年3月新发行的A基金单位面值为1元，规定了两档认购费率：一次认购金额在1万元（含1万元）～500万元之间，认购费率为1.5%；一次认购金额在500万元（含500万元）以上，认购费率为1%。

(1)某投资者用20万元认购A基金，请计算其认购的基金份额。(3分)

(2)2010年9月10日，该投资者赎回其所持有的全部A基金，当日A基金的单位净值为1.5元，如果赎回费率为0.5%，请计算该投资者的赎回金额。（3分） 五、简答题（本大题共5小题，每小题6分，共30分） 33.简述购买力平价理论的主要内容。

34.简述金融期货合约与金融期权合约的区别。 35.简述商业银行监管资本的含义与构成。

36.简述通货紧缩被称为经济衰退加速器的原因。 37.简述货币传导的主要环节。 六、论述题（本题13分）

38.试述近5年来中国人民银行投放基础货币的主要渠道及其存在的问题。

全国2010年7月高等教育自学考试 金融理论与实务试题 课程代码：00150

一、单项选择题(本大题共20小题，每小题1分，共20分) 在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选或未选均无分。

1．人民币的发行机构是( )

A．财政部 B．国家外汇管理局 C．中国银行 D．中国人民银行

2．在银行信贷业务中货币发挥( ) A．价值尺度职能 B．流通手段职能 C．支付手段职能 D．贮藏手段职能

3．间接融资方式中的核心中介机构是( ) A．银行 B．商业银行 C．投资银行 D．性银行

4．目前我国商业银行储蓄存款利率属于( ) A．官定利率 B．公定利率 C．市场利率 D．实际利率

5．按是否包含通货膨胀因素可将利率分为( ) A．名义利率与实际利率 B．基准利率与一般利率 C．固定利率与浮动利率 D．官定利率与市场利率

6．改革开放前我国“大一统”的金融机构体系格局基本上仿照( A．美国 B．德国 C．前苏联 D.英国

7．银行代理国家债券发行体现的职能是( ) A．发行的银行 B．银行的银行 C．监管的银行 D．国家的银行 8．商业银行的核心资本包括( )

A．重估储备和普通股 B．普通股和普通准备金 C．股本和公开储备 D．公开储备和附属资本 9．损失类贷款呆账准备金的提取比例是( ) A．100％ B．80％ C．60％ D．50％

10．结算业务属于商业银行的( ) A．中间业务 B．资产业务 C．负债业务 D．资本业务

11．狭义的表外业务特指( ) A．代理业务 B．有风险的表外业务

C．无风险的表外业务 D．承销债券 12．下列不属于货币市场的是( ) A．同业拆借市场 B．商业票据市场 C．回购市场 D．股票市场

13．如果到期时间和执行价格一样，美洲期权的价格( ) A．通常高于欧洲期权的价格 B．通常低于欧洲期权的价格 C．通常高于买入期权的价格 D．通常低于买入期权的价格 14．在报价驱动市场中，经纪人接受客户买卖委托后( ) A．帮助客户选配合适的交易对象进行交易 B．寻找价格合适的经纪人交易 C．寻找专门的做市商交易

D．先自己与客户交易，然后再与其它经纪人交易

15．我国在外直接投资记入国际收支平衡表中的( )

) A．经常账户 B．资本和金融账户 C．储备资产账户 D．净误差与遗漏 16．目前我国的人民币( )

A．实现了经常项目下的可自由兑换 B．实现了金融项目下的可自由兑换 C．是可自由兑换货币 D．是完全管制货币

17．我国外汇指定银行公布的外汇买入价是指( ) A．客户从银行买入外汇时使用的价格 B．银行从客户买入外汇时使用的价格 C．客户从外汇市场买入外汇时使用的价格

D．银行从商业银行买入外汇时使用的价格

18．银行掌握的具有创造多倍货币功能的货币被称为( ) A．广义货币 B．狭义货币 C．准货币 D．基础货币

19．由消费膨胀导致的持续性物价上涨属于( ) A．流通混乱型通货膨胀 B．成本推动型通货膨胀 C．结构失调型通货膨胀 D．需求拉上型通货膨胀 20．制订和实施货币的金融机构是( ) A．商业银行 B．专业银行 C．银行 D．投资银行

二、多项选择题(本大题共10小题，每小题2分，共20分) 在每小题列出的五个备选项中至少有两个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选、少选或未选均无分。

21．金融行业面临的风险主要有( ) A．信用风险 B．利率风险 C．汇率风险 D．操作风险 E．风险

22．商业银行的组织形式有( ) A．单一银行制 B．分行制

C．银行持股公司制 D．连锁银行制 E．联合制

23．信托行为形成需要的条件有( )

A．信托当事人的真实意思表示 B．特定的合法目的 C．以财产为中心 D．以信任为基础 E．以处理为目的

24．债券利率风险管理策略中属于消极保守型的有( ) A．购买后一直持有到期的策略 B．利率免疫策略

C．通过利率预测进行投资的策略 D．综合采用利率预测和利率免疫的策略 E．选择市场时机进行债券投资的策略

25．采用普通股筹资的不利因素主要有( ) A．普通股的资金成本高 B．普通股的发行费用高

C．经济波动时还本压力大 D．普通股会分散公司控制权 E．增发新股会降低普通股每股收益

26．下列关于外汇的表述正确的有( )

A．外汇与外币是同一个范畴

B．通常只有可以自由兑换的外币才是外汇 C．外汇的主要内容是外币支付凭证 D．我国的外汇包括外币有价证券

E．持有大量外汇要承担外汇贬值的风险 27．我国法规规定的外债包括( ) A．国际金融组织贷款 B．外国贷款

C．外国银行和金融机构贷款 D．外国企业贷款 E．发行外币债券

28．马克思认为流通中货币需求量的决定因素主要有( ) A．待销售的商品数量 B．单位商品价格

C．其他金融资产的收益率 D．持有货币的流动性效用 E．单位货币流通速度

29．通货膨胀的度量指标包括( )

A．投资者信心指数 B．国民生产总值平减指数 C．消费物价指数 D．批发物价指数 E．基准利率水平

30．相对于货币，财政( ) A．可控性强 B．透明度低

C．认识时滞短 D．决策时滞长 E．在实行紧缩时阻力较大

三、计算题(本大题共2小题，每小题5分，共10分)

31．2007年1月1日，某人在中国工商银行存入一年期定期存款5万元，若一年期定期存款年利率为2.78％，单利计息，请计算利息所得税为5%时，此人存满一年的实得利息额。若2007年通货膨胀率为4.6％，不考虑利息税，请计算此人此笔存款的实际收益率。

32．设某商业银行吸收到1000万元的原始存款，经过一段时间的派生后，银行体系最终形成存款总额6000万元。若法定存款准备率与超额存款准备率之和为15％，请计算提现率。(计算结果保留整数)

四、简答题（本大题共6小题，每小题6分，共36分） 33．简述货币的经济发行与财政发行的区别。 34．简述负债管理理论的主要内容。 35．简述承保管理的基本原则。 36．简述金融市场的基本构成要素。 37．简述公开市场业务的主要优点。 38．简述通货膨胀对生产的影响。

五、论述题（本大题14分）

39．结合资产证券化的内容与特点谈谈你对由美国次贷危机引发的全球性金融危机的看法。

全国2010年4月高等教育自学考试 金融理论与实务试题 课程代码：00150

一、单项选择题(本大题共20小题，每小题1分，共20分) 在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选或未选均无分。 1．银行券属于（ ） A．实物货币 B．商品货币 C．金属货币 D．信用货币

2．货币的两个最基本的职能是（ ）

A．价值尺度与流通手段 B．价值尺度与支付手段 C．流通手段与支付手段 D．价值尺度与价值贮藏

3．提出“货币是固定地充当一般等价物的特殊商品”的经济学家是（ A．凯恩斯 B．马克思 C．费雪 D．马歇尔

4．企业之间相互提供的与商品交易直接相联系的信用形式是（ ）A．商业信用 B．消费信用 C．银行信用 D．民间信用

5．目前我国商业银行的储蓄存款利率属于（ ） A．市场利率 B．公定利率 C．官定利率 D．实际利率

6．肩负“最后贷款者”职责的金融机构是（ ） A．商业银行 B．银行 C．投资银行 D．性银行

7．目前我国的银行制度类型属于（ ） A．单一型 B．复合型

C．准银行型 D．型 8．“大一统”的金融机构体系下，我国存在的唯一的一家银行是（ A．中国工商银行 B．中国人民银行 C．中国银行 D．中国建设银行

9．可充当商业银行附属资本的长期债券的期限通常要求在（ ） A．2年以上 B．3年以上 C．4年以上 D．5年以上

10．属于投资性资金信托的是（ ） A．信托贷款 B．委托贷款 C．信托投资 D．信托存款

11．下列不属于保险合同当事人的是（ ） A．保险人 B．投保人 C．被保险人 D．受益人

12．关于综合类证券公司业务范围的表述正确的是（ ） A．只允许办理经纪业务 B．只允许办理自营业务

） ）C．可同时办理经纪业务和自营业务 D．不可同时办理经纪业务和自营业务 13．对目前我国证券发行管理方式的表述正确的是（ ） A．股票和债券发行皆为注册制 B．股票和债券发行皆为核准制

C．股票和债券发行皆为审批制 D．股票发行为核准制，债券发行为审批制 14\\以公募方式发行债券时事先不确定债券发行总额的方式为（ B ） A．募集发行 B．出售发行 C．竞标发行 D．拍卖发行

15．一直对汇率采取间接标价法的国家是（ B ） A．美国 B．英国 C．日本 D．中国

16．目前我国定期存款属于的货币层次是（ C ） A．M0 B．M1 C．M2 D．不确定

17．目前我国划分货币供给层次的依据是（ B ） A．收益性 B．流动性 C．安全性 D．风险性

18．马克思认为货币需要量与待销售商品价格总额的关系是（A） A．成正比 B．成反比 C．不相关 D．不确定

19．货币流通速度是指同一单位货币在一定时期媒介商品交易的（D） A．数量 B．重量 C．批量 D．次数

20．货币供给量与基础货币间的倍数关系被称为（ C ）12-P284 A．法定存款准备金率 B．流动性比率 C．货币乘数 D．基准利率

【解析】m=Ms/B（Ms是货币供给量，B是基础货币，m是货币乘数） 二、多项选择题(本大题共10小题，每小题2分，共20分) 在每小题列出的五个备选项中至少有两个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选、少选或未选均无分。

21．商业银行在经营过程中面临的风险主要有（ ） A．国家风险 B．信用风险 C.利率风险 D．汇率风险 E．流动性风险

22．信托关系的当事人包括（ ） A．债权人 B．债务人 C．委托人 D．受托人 E．受益人

23．按保险标的的不同可将保险分为（ ） A．财产保险 B．营利保险 C．人身保险 D．责任保险 E．信用保证保险

24．保险中介人一般包括（ ） A．保险合作社 B．保险公估人 C．保险代理人 D．保险经纪人

E．保险公证人

25．下列属于不可保财产的有（ ） A．土地 B．电脑资料

C．危险建筑 D．稀有金属 E．

26．在投资者对收益和风险的权衡中，一般的组合形态有（ ） A．低收益、高风险 B．低收益、低风险 C．高收益、高风险 D．高收益、低风险 E．高收益、无风险

27．下列属于货币市场工具的是（ ） A．国库券 B．商业票据 C．债券 D．股票

E．大额可转让定期存单

28．投资基金具有的特点是（ ） A．多元化投资 B．无风险 C．专家理财 D．保本 E．流动性强

29．按发行主体的不同可将债券分为（ ） A．国家债券 B．地方债券 C．金融债券 D．企业债券 E．国际债券

30．下列表述正确的有（ ）

A．直接标价法下，汇率数值变大意味着本币升值 B．直接标价法下，汇率数值变大意味着本币贬值 C．间接标价法下，汇率数值变大意味着本币升值 D．间接标价法下，汇率数值变大意味着本币贬值 E．美元标价法下，汇率数值变大意味着美元升值

三、计算题(本大题共2小题，每小题5分，共10分) 31．2006年某国家一年期定期存款的利率水平为3.5％，当年该国的消费物价指数为102.8(上年=100)，试计算该国存款者的实际收益率。 答：物价上涨率：102.8%-100%=2.8% 实际收益率=3.5%-2.8%=0.7%

32．设银行专项呆账准备金的计提比例为：损失类贷款100％，可疑类贷款50％，次级类贷款20％，关注类贷款5％。某银行有一笔500万元的贷款被核实为可疑类贷款，一笔1000万元的贷款被核实为次级类贷款。请计算该银行需要计提的专项呆账准备金总额。

四、简答题（本大题共6小题，每小题6分，共36分） 33．简述我国外汇的构成。

34．简述国家信用在经济生活中的积极作用。 35．简述性金融机构的特点。 36．简述融资性租赁的功能。

37．简述国际收支平衡表的主要内容。

38．简述需求拉上型通货膨胀的含义及成因。

五、论述题（本大题14分）

39．试述货币最终目标间的矛盾和冲突。

全国2009年7月高等教育自学考试 金融理论与实务试题 课程代码：00150

一、单项选择题(本大题共20小题，每小题1分，共20分) 在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选或未选均无分。

1.货币在商品交换中起媒介作用时执行（ ） A.价值尺度职能 B.流通手段职能 C.贮藏手段职能 D.支付手段职能 2.马克思认为货币是（ ）

A.价值尺度与流通手段的统一 B.流通手段与支付手段的统一 C.价值尺度与支付手段的统一 D.流通手段与贮藏手段的统一

3.我国企业投融资从财政主导型转为金融主导型的年份是（ ） A.1978年 B.1979年 C.1983年 D.1994年

4.一般来说，当物价水平上升时，名义利率将（ ） A.上升 B.下降 C.不变 D.不确定

5.在一国利率体系中起决定性作用的是（ ） A.名义利率 B.市场利率 C.基准利率 D.优惠利率

6.专门对工商业办理投资和长期信贷业务的银行是（ ） A.商业银行 B.银行 C.投资银行 D.储蓄银行

7.中国人民银行成立于（ ）

A.1948年12月1日 B.1949年12月1日 C.1953年12月1日 D.1984年1月1日

8.主张商业银行的资产业务应主要集中于短期自偿性贷款的经营管理理论是（ ） A.商业贷款理论 B.资产转移理论 C.预期收入理论 D.负债管理理论

9.国际上通行的一种评价借款人信誉状况的原则是（ ）

A.“3C”原则 B.“4C”原则 C.“5C”原则 D.“6C”原则

10.客户以现款交付银行，由银行把款项支付给异地受款人的业务被称为（ ） A.结算业务 B.支付业务 C.汇兑业务 D.信托业务

11.受托人在管理和处理信托财产时不得侵犯信托财产的（ ） A.公益性 B.性 C.真实性 D.共有性

12.银行参与金融市场交易活动的主要目的是（ ） A.为国有资产保值增值 B.防止市场操纵

C.运用经济手段进行宏观 D.让利于民 13.狭义的金融市场是指（ ） A.商品市场 B.货币市场

C.证券市场 D.衍生产品市场

14.如果预期标的物价格上升，投资者可以选择（ ） A.购买买进期权 B.购买卖出期权 C.售出买进期权 D.售出标的物

15.还本付息以国家财政做担保的债券是（ ） A.金融债券 B.国家债券

C.地方债券 D.公司债券

16.我国人民币汇率采用的标价方法是（ ） A.直接标价法 B.间接标价法 C.美元标价法 D.中间标价法

17.对外投资收入记入国际收支平衡表中的（ ） A.经常账户 B.资本与金融账户 C.储备资产账户 D.净误差与遗漏 18.我国的企业定期存款处于（ ） A.M0层次 B.M1层次 C.M2层次 D.M3层次

19.基础货币不包含（ ）

A.流通于银行体系之外的现金 B.商业银行在银行的存款准备金 C.商业银行的库存现金 D.商业银行吸收的企业活期存款 20.通货膨胀现象反映（ ）

A.社会总需求大于社会总供给 B.社会总供给大于社会总需求 C.货币供给量不足 D.货币购买力上升

二、多项选择题(本大题共10小题，每小题2分，共20分) 在每小题列出的五个备选项中至少有两个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选、少选或未选均无分。

21.消费信贷的积极作用体现在（ ） A.是国家解决财政困难的较好途径

B.有助于商业银行调整信贷结构、分散风险 C.提高居民生活质量

D.引导企业加快技术改造和新产品生产

E.筹集大量资金，改善投资环境

22.下列关于商业信用的表述正确的有（ ） A.信用规模无

B.商品赊销是其典型做法

C.具有方便、简单、快速的特点

D.与银行信用是一种相互支持、相互促进的关系 E.“口头信用”是其规范形式

23.1994年设立的性银行是（ ） A.中国人民银行 B.中国工商银行 C.国家开发银行 D.中国进出口银行 E.中国农业发展银行

24.商业银行进行证券投资的目的是（ ） A.获取收益 B.分散风险 C.增强流动性 D.增加资本金 E.扩大声誉

25.保险补偿的内容包括（ ） A.危险转移 B.损失分散 C.实施补偿 D.返还保费 E.再保险

26.采用优先股筹资的有利方面主要有（ ） A.无到期日 B.不会分散股东控制权

C.资金成本比债券低 D.资金成本比普通股低 E.可增强公司资金实力

27.期货合约的特点有（ ） A.每份合约都有买卖双方当事人

B.每份合约都要持有到期并进行实物交割 C.期货合约需要设立保证金账户 D.期货合约账户是每天交割的 E.期货合约都是标准化的

28.下列关于国际收支平衡表的表述正确的有（ A.平衡表上的数据是“流量”而非“存量” B.平衡表上的数据是“存量”而非“流量” C.按复式薄记原理编制

D.收入项目记在贷方，支出项目记在借方 E.收入项目记在借方，支出项目记在贷方

29.下列属于国际收支平衡表经常账户的有（ A.进出口贸易 B.金融服务 C.通信服务 D.职工报酬 E.证券投资

30.通货紧缩的主要衡量标志有（ ）

A.物价水平的持续下降 B.货币供给增长率的负增长 C.货币流通速度加快 D.货币流通速度减慢 E.市场繁荣

） ）三、计算题(本大题共2小题，每小题5分，共10分)

31.北京某企业准备向银行借款5000万元，期限为2年。如果工商银行北京分行2年期贷款的年利率为7％，单利计息；渣打银行北京分行同期限的年利率为6.7％，按年复利计息，那么，该企业向哪家银行借款的利息成本较低?

32.假设存款准备金率为15%，货币乘数为5，试计算现金提取率。如果存款准备金率下降到10%，现金提取率不变，那么新的货币乘数是多少？

四、简答题（本大题共6小题，每小题6分，共36分） 33.简述不兑现信用货币制度下国际货币的特点。 34.简述银行作为银行的银行的具体表现。 35.简述信托的职能。

36.简述最大诚信原则对被保险人的要求。 37.简述货币市场在金融市场中的作用。

38.简述成本推动型通货膨胀的含义及其成因。

五、论述题（本题14分）

39.结合法定存款准备金的作用原理分析我国近三年的货币操作。